Riesgo y rendimiento

Estado de la Economía Recesión Regular Normal Bueno Boom

Probabilidad de Ocurrencia 0.1 0.2 0.4 0.2 0.1

Certificados delTesoro 0.08 0.08 0.08 0.08 0.08

Taco Ex -0.08 0.02 0.14 0.25 0.33

AHM 0.18 0.23 0.07 -0.03 0.02

S&P500 -0.15 0 0.15 0.30.45

CETES

4.50%

2.- Calcula la tasa de rendiemiento esperada Rendimientos esperados Certificados del Tesoro 8% Taco Ex 14%AHM 9% S&P500 15%

3.- Perfil Riesgo- Rendimiento Varianza (Riesgo) Certificados del Tesoro 0 0 0 0 0 0 Taco Ex 0.00462 0.002650.00001 0.00265 0.00380 0.01373 AHM 0.00085 0.00403 0.00013 0.00278 0.00046 0.00826 S&P500 0.00900 0.00450 0.00000 0.00450 0.009000.02700
16%

Riesgo 0 0.01373 0.00826 0.02700

Rendimiento 8% 14% 9% 15%

C. de Variación 0.0000 0.1017 0.0938 0.180014% 12% 10% 8% 6% 4% 2%

0% 0.00000

0.00500

0.01000

4.-

5.- Calculo de Betas Certificados del Tesoro y Taco Ex 0.000.00 0.00 0.00 0.00 0.00000 Varianza Mercado IPC 36284.20000 36110.68000 36708.41000 37293.38000 37069.90000 Taco Ex y S&P 5000.00645 0.00345 0.00000 0.00345 0.00585 0.01920 Rendimiento -0.004782247 0.016552721 0.015935585 -0.005992484 0.000117211Covarianza

Beta

Certificados del Tesoro 0

Taco Ex 163.8066744

S&P500

0.01500

0.02000

0.02500

0.03000