Administracion del Activo, Pasivo y Capital

CAPÍTULO 14: ADMINISTRACIÓN DEL CAPITAL DE TRABAJO Y DE ACTIVOS CORRIENTES.

Administración del capital de trabajo (o administración financiera a corto plazo) administración de los activos y los pasivos corrientes.
Capital de trabajo activos corrientes que representan la parte de la inversión que pasa de una forma a otra en la conducción normal del negocio.
Capital de trabajo neto diferenciaentre los activos y los pasivos corrientes de la empresa.
Rentabilidad relación entre los ingresos y los costos generados por el uso de los activos de la compañía (tanto corrientes como fijos) en actividades productivas.
Riesgo (de insolvencia técnica) probabilidad de que una compañía sea incapaz de pagar sus cuentas a medida que estas se vencen.
Técnicamente insolvente condición que describea una empresa que es incapaz de pagar sus dudas a medida que se vencen.
Ciclo de conversión del efectivo (CCE) tiempo que requiere una empresa para convertir la inversión en efectivo, necesaria para sus operaciones, en efectivo recibido como resultado de esas operaciones.
Ciclo operativo (CO) tiempo que transcurre desde el inicio del proceso de producción hasta el cobro del efectivo por la ventadel producto terminado.
Necesidad de financiamiento permanente inversión constante en activos operativos como resultado de las ventas constantes a través del tiempo.
Necesidad de financiamiento estacional (o temporal) inversión en activos operativos que varía con el paso del tiempo como consecuencia de las ventas cíclicas.
Estrategia agresiva de financiamiento estrategia de financiamiento pormedio de la cual la empresa financia sus necesidades estacionales con deuda a corto plazo, y sus necesidades permanentes con deuda a largo plazo.
Estrategia conservadora de financiamiento estrategia de financiamiento por medio de la cual la empresa financia sus necesidades tanto estacionales como permanentes con deuda a largo plazo.
Sistema de inventarios ABC técnica de administración deinventarios que clasifica el inventario en tres grupos, A, B, C, en orden descendente de importancia y nivel de supervisión, con base en la inversión en dólares realizada en cada uno.
Método de control de inventario de dos contenedores técnica sencilla de supervisión de inventarios, que se aplica generalmente a los artículos del grupo C y que requiere hacer un nuevo pedido de inventario cuando estávacío uno de los dos contenedores.
Modelo de la cantidad económica de pedido (CEP) técnica de administración de inventarios para determinar el volumen optimo del pedido de un artículo, es decir, aquel volumen que disminuye al mínimo el total de sus costes de pedido u costos de mantenimiento de existencias.
Costos de pedido costos administrativos fijos de la solicitud y recepción de un pedido deinventario.
Costos de mantenimiento de existencias costos variables por unidad de un artículo conservado en inventaron durante un periodo específico.
Punto de reposición punto en el que se hace un pedido de reabastecimiento del inventario, se expresa en días de tiempo de entrega por uso diario.
Inventario de seguridad existencias adicionales que se mantienen para evitar la escasez de artículosimportantes.
Sistema justo a tiempo (JIT) técnica de administración de inventario que disminuye al mínimo la inversión en inventario haciendo que los materiales lleguen justo en el momento en que se requieren para la producción.
Sistema de planeación de requerimiento de materiales (PRM) técnica de administración de inventarios que aplica conceptos del modelo CEP y una computadora para comparar lasnecesidades de producción con las salidas de inventario disponibles y determinar cuando deben solicitarse los pedidos de diversos artículo el catálogo de materiales.
Planeación de recursos de manufactura II (PRIM II) avanzado sistema computarizado que integra datos de muchas áreas, como finanzas, contabilidad, marketing, ingeniería y manufactura, y genera planes de producción, así como...