analisis de estado financieros

Facultad de Ingeniería
Escuela de Ingeniería Civil
FUNDAMENTOS EMPRESARIALES I
Unidad 03 : Análisis de Estados Financieros
Ing°. M.B.F. Carlos Saavedra López
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1–1

ESTADO DE RESULTADOS ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS
 ES UN ESTADO FINANCIERO QUE MUESTRA LA
RENTABILIDAD Y RESULTADOS REALES DE LA EMPRESA
 NOS PROVEE EL BENEFICIO REAL DELA OPERACIÓN DE
LA PLANTA
 ES EL ESTADO FINANCIERO QUE DEBE
PRESUPUESTARSE PRIMERO EN FUNCION DE LOS
PRESUPUESTOS PLANTEADOS CON ANTERIORIDAD
 DE ESTE ESTADO SE DERIVAN LOS GASTOS QUE
ABASTECEN AL FLUJO DE CAJA Y AL BALANCE GENERAL
11/30/2012

INGº CARLOS SAAVEDRA L.

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ESQUEMA GENERAL DEL ESTADO DE
RESULTADOS (GENERICO)
VENTAS
(-) COSTO DE VENTAS
= UTILIDAD BRUTA
(-) GASTOSDE VENTAS
(-) GASTOS ADMINISTRATIVOS
= UTILIDAD OPERATIVA
(+) INGRESOS FINANCIEROS
(-) GASTOS FINANCIEROS
= UTILIDAD DE EXPLOTACION
(+) INGRESOS EXCEPCIONALES
(-) GASTOS EXCEPCIONALES
= UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS Y PART.
(-) IMPUESTO A LA RENTA
(-) PARTICIPACIONES
= UTILIDAD ANTES DE RESERVA LEGAL (URL)
(-) RESERVA LEGAL
= UTILIDAD DE LIBRE DISPONIBILIDAD
(-) DIVIDENDOS
= UTILIDADPARA REINVERSION
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INGº CARLOS SAAVEDRA L.

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ESQUEMA GENERAL DEL ESTADO DE
RESULTADOS
ESTADO DE PERDIDAS Y GANANCIAS (US$)
EMPRESA "XYZ"
MES : DICIEMBRE 2000
CUENTA

DEL MES

ACUMULADO

VENTAS
(-)DESCUENTOS, REBAJAS, BONIFICACIONES

51,847
278
------------------51,569
80,240
-------------------28,671
3,765
32,744
9,673
-------------------67,323
6,23012,453
-------------------73,546
0
18,756
-------------------

1,240,532
350
------------------1,240,182
865,087
------------------375,095
3,765
202,699
41,818
------------------134,343
21,242
62,536
------------------93,049
0
20,069
-------------------

VENTAS NETAS
(-)COSTO DE VENTAS
UTILIDAD BRUTA
(+)INGRESOS DIVERSOS
(-)GASTOS ADMINISTRATIVOS
(-)GASTOS DE VENTASUTILIDAD DE OPERACIÓN
(+)INGRESOS FINANCIEROS
(-)CARGAS FINANCIERAS
UTILIDAD DE EXPLOTACION
(+)INGRESOS EXCEPCIONALES
(-)CARGAS EXCEPCIONALES

UTILIDAD NETA

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-92,302

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72,980
EPYG EDELNOR

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REQUERIMIENTOS DEL FLUJO
DE CAJA
 PRESUPUESTO DE VENTAS O COBRANZAS
 PERIODICIDAD DE LOS DESEMBOLSOS DE LOS
GASTOS (GASTOS CALENDARIZADOS)
 PAGO DELAS DEUDAS ANTERIORES SI
EXISTIERAN, INCLUYENDO LAS BANCARIAS
 PROYECCION DE PAGO DE NUEVAS
INVERSIONES Y REINVERSIONES
 PROYECCION DE PAGOS DE DIVIDENDOS,
PARTICIPACIONES E IMPUESTOS
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QUE MIDE EL FLUJO DE CAJA ?

• Generación de liquidez a corto plazo
• Nivel de cobertura de obligaciones inmediatas

QUE NO MIDE EL FLUJO DE CAJA ?
• Lautilidad obtenida (ó pérdida) sufrida
por el negocio durante el ejercicio
• La posición financiera del negocio al
cierre del ejercicio.

FLUJO DE CAJA EN EL PERU
Mediante resolución CONASEV Nº 182-92-EF/94.10
del 29.01.1992, el Reglamento para la preparación de
información financiera, modifica el artículo 1º
referido a los estados financieros, incluyendo el
Estado de flujos de efectivo, enlugar del Estado de
Cambios en la situación financiera. Este dispositivo
es ratificado con la resolución CONASEV Nº 103-99EF/94.10 del 24.11.1999

PRESENTACION
DEL ESTADO DE
FLUJOS DE
EFECTIVO

ACTIVIDADES DE OPERACION
Cobranza a los clientes
Otros cobros relativos a la actividad
Menos:
Pago a proveedores
Pagos de remuneraciones y beneficios sociales
Pago de tributos
Otros pagosen efectivo referidos a la actividad
Aumento (disminución) de efectivo por actividades de operación
ACTIVIDADES DE INVERSION
Ingreso por venta de valores
Ingreso por venta de inmuebles, maquinaria y equipo
Otros ingresos de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pago por compra de inmuebles, maquinaria y equipo
Pago por compra de valores
Otros pagos relativos a la actividad
Aumento...