Analisis Econometrico

TRABAJO DE ECONO~TRIA II
1. Breve exposición de la teoría objeto de la medición.
El presente trabajo se basa en la medición de la función
de consumo típicamente Keynesiana. La denominación de la
función de consumo expresa la relación que existe entre
el consumo agregado y la renta agregada.
Según indica Keynes, "la ley psicológica fundamental en
que podemos basarnos consiste en que loshombres están
dispuestos, par regla general, y en promedio, a aumentar
su consumo a medida que crece la renta, aunque no en la
colectividad, al crecer la renta
el consumo pero menos que
Esta es la ley de consumo o Ley de
misma proporción"
En una determinada
aumenta también
proporcionalmente.
Keynes.
De lo que se deriva:
C = f (Y)
o < dCjdY < 1
es decir, la propensión
entre O y 1,0 loque es
incremento de renta (Y)
renta consumida.
marginal al consumo se encuentra
lo mismo, que la proporción del
es menor que la proporción de
Cuando la renta real va en aumento, su consumo crecerá
aunque no en una suma absoluta igual, de manera que
tenderá a ahorrarse una suma absoluta mayor.
De este modela deducimos que:
La renta y el consumo tendrán rendimientos del mismo
signo ( siaumenta la renta aumenta el consumo )
La propensión marginal a consumir estará entre O y l.
No es económicamente factible que incrementos de renta
produzcan disminuciones de consumo ( PMC < O ) Y
tampoco es factible que si aumenta la renta no se
produzca un incremento del nivel de ahorro, con lo que
el consumo aumentará pero no en una proporcion mayor
que la renta ( PMC > 1 )
De esta formatendremos el siguiente modelo económico:
- 1 -
Teniendo en cuenta que el consumo también influye en la
renta, el modelo anteriormente expuesto se podría
replantear de la siguiente forma: ( según Haavelmo )
En realidad C e Y son variables interdependientes. Por
tanto, la estimación anterior por método de mínimos
cuadrados produce estimaciones sesgadas de los
parámetros. Para resolverlo seexpone el siguiente
modelo multiecuacional:
Ct = 01 + ~Yt
Yt = Ct + It
y = Renta
C = Consumo.
I = Inversion
De esta forma nuestro modelo quedará definido de la
siguiente forma, según Haavelmo:
Ct = 01 + ~Yt + Ut
Yt = Ct + It
Ct = Gasto de consumo en periodo t
Yt = Renta en periodo t
It = Inversion en periodo t
01= Consumo autónomo ( a estimar
~ = Propensión marginal a consumir ( aestimar )
ut = Perturbación aleatoria.
Por ultimo, realizaremos un análisis de serie temporal
con respecto al Consumo. Una serie temporal es una
sucesión de observaciones de una vqriable económica
tomadas de forma secuencial en intervalos
predeterminados y de igual duración a lo largo del
tiempo. Mediante metodología ARIMA se realizarán
previsiones acerca de los valores futuros de lavariable,
utilizando únicamente como información la contenida en
los valores pasados de la propia serie temporal.
Hipótesis de la teoría economica.
El consumo es una funcion de la renta disponible ( C =
f (Y)
O < PMC < 1
PMC < propensión media.
Variables empíricas del modelo.
-2-
----------======--==c:::....========== __
Consumo: Se ha considerado como variable
representativa el Consumo en laprovincia de Córdoba,
según datos de la Fundación BBVA
Renta: Se considera una medida de renta el PIB
provincial, cuyos datos se obtienen de la misma fuente
anterior.
Inversión: Se considera como medida de inversión la
diferencia ehtre el Consumo y la Renta.
En el consumO, ademas de la renta, influyen otros
componentes, como es la inflación. Para solucionar esta
cuestión se handeflactado las series, además de
eliminar el desplazamiento motivado por la perdida de
poder adquisitivo, se eliminan otros movimientos no
debidos a la iriflación.
Los datos de las series se consideran atemporales, lo
cual nos va a permitir utilizar los diferentes metodos
de inferencia estocastica atemporal.
Al disponer de una sola muestra, solo tendremos una
serie de discrepancias maestrales...