Arquitectura

1.- El 31 de Julio de 2005, una casa de bolsa pacta un contrato a futuro de compra con las siguientes características:
Valor Nominal 1000, pesos
Fecha de inicio 31 de Julio de 2005
Fecha devencimiento 20 de Julio de 2006
Tasa subyacente de referencia TIIE
Plazo de la tasa pactada de referencia 28 días
¿Calcular la tasa pactada para 28 días que estará vigente dentro de 354 días?

2.-Supongamos que el 30 de Diciembre de 1994, la tasa de interés anual en el mercado mexicano fue de 38%, la tasa de interés anual en el mercado estadounidense fue de 8% y el tipo de cambio en esa mismafecha era de 5.2 pesos por dólar. ¿Calcular el tipo de cambio teórico para dentro de 90 días?

3.- Supongamos el caso de un importador mexicano, quien debe liquidar su mercancía importada dentro de 30días por un valor de 300,000 dólares, el tipo de cambio hoy es de 5.127 pesos por dólar. Si el futuro del tipo de cambio para dentro de 30 días es de 5.234. Suponiendo que dentro de 30 días el preciospot del dólar es de 5.426 pesos por dólar. Calcular la ganancia o pérdida del importador si:
a) No compra futuros
b) Si compra futuros

4.- Un inversionista quiere asegurar una tasa deinversión para dentro de 30 dias y asi poder hacer su inversión a un plazo de 91 dias por un monto de 120,000 pesos. Calcular la tasa futura y el monto de su ganancia o pérdida si la tasa spot para dentrode 60 dias es de 6%.
Cetes Tasa
28 4.34%
91 5.28%
182 6.32%

5.- Supongamos que armamos un portafolio de inversión con los siguientes productos derivados: un Futuro Corto y un Call LargoDerivado | Futuro Corto | Call Largo |
Plazo | T | T |
Precio Pactado | 100 | 100 |
Prima | | 3 |

Los posibles precios spot para cuando venza el plazo son:
Precio Spot |
70 | 75 | 80 | 85 |90 | 95 | 100 | 105 | 110 | 115 | 120 | 125 | 130 |
Graficar el resultado del portafolio y también identificar el producto derivado sintético que da como resultado.
6.- Supongamos que armamos un...