Boletín Técnico IFRS Temas de actualidad y guía práctica

Boletín
Técnico IFRS
Temas de actualidad y guía práctica
Año 2010 – N° 5

Instrumentos financieros
- Los nuevos requisitos de IFRS 9
El IASB publicó la IFRS 9, Instrumentos financieros, que aborda la clasificación y
valorización de los activos financieros.
¿En qué consiste?
A continuación se señalan los cambios fundamentales a las reglas vigentes de la NIC 39.

En este número...Instrumentos financieros
- Los nuevos requisitos de
IFRS 9
1
- Borrador sobre deterioro 3
Pasivos no financieros
- Provisiones. Borrador de
NIC 37
4
- Contrato de seguros–
IFRS 4, Fase II
6
Noticias de Cannon Street
- IFRIC 14 “Límite de un
activo por prestaciones
definidas…..
7
- IFRIC 19 “SWAP Deudapatrimonio”
7
Guía Práctica: arriendos
Contactos

8
10

• La IFRS 9 reemplazalos múltiples modelos de clasificación y valorización recogidos en la
NIC 39 por un único modelo, que incluye únicamente dos categorías de clasificación:
costo amortizado y valor razonable. La clasificación según la IFRS 9 tiene como base el
modelo de negocio que la entidad aplica en la gestión de sus activos financieros y las
características contractuales de tales activos. Un activofinanciero se valoriza a costo
amortizado cuando se cumplen dos criterios: a) el objetivo del modelo de negocio es
mantener el activo financiero con vistas al cobro de los flujos de efectivo contractuales, y
b) los flujos de efectivo contractuales derivados del instrumento representan únicamente
pagos de principal e intereses.
• La nueva norma elimina el requisito de separar los derivados implícitosde los contratos
principales. Requiere que los contratos híbridos se clasifiquen en su totalidad a costo
amortizado o a valor razonable. Sin embargo, la mayoría de los derivados implícitos
introducen variabilidad en los flujos de efectivo lo que no es consistente con la noción de
que los flujos de efectivo contractuales del instrumento representan únicamente el pago
de principal e intereses;por tanto, la mayoría de los contratos híbridos se valorizarán en
su totalidad a su valor razonable.
• Dos de los tres criterios existentes de la opción de valor razonable quedan obsoletos en
virtud de la IFRS 9, ya que un modelo de negocio basado en el valor razonable precisa de
una contabilización a valor razonable, y los contratos híbridos se clasifican en su totalidad
a valor razonable.El criterio restante de la opción de valor razonable de la NIC 39 se
traslada a la nueva norma; es decir, en el reconocimiento inicial, la administración todavía
puede designar un activo financiero a valor razonable con cambios en resultado cuando
de ese modo reduzca notablemente algún desajuste contable. La designación a valor
razonable con cambios en resultado sigue siendo irrevocable.
• LaIFRS 9 prohíbe las reclasificaciones, excepto cuando cambia el modelo de negocio de
la entidad en circunstancias excepcionales; en este caso, la entidad deberá reclasificar
prospectivamente los activos financieros afectados.
• Existen reglas específicas para instrumentos vinculados contractualmente que crean
concentraciones de riesgo crediticio, algo frecuente en los tramos de inversión de unatitulización. Además de evaluar el instrumento en sí según los criterios de clasificación de
.
la IFRS 9, la administración deberá también llevar a cabo un análisis pormenorizado del
conjunto de instrumentos subyacentes que genera flujos de efectivo para determinar sus
características. Para poder aplicar el costo amortizado, el riesgo crediticio de la inversión
debe ser igual o inferior alriesgo crediticio medio ponderado del conjunto de los
instrumentos subyacentes que además tienen que satisfacer ciertos criterios. Si el
análisis pormenorizado fuera inviable, el tramo de inversión deberá clasificarse a valor
razonable con cambios en resultado.

pwc

Boletín Técnico IFRS – Año 2010, N° 5

• Los principios de clasificación recogidos en la IFRS 9
indican que todas las...