cartera de inversiones



República Bolivariana de Venezuela
Universidad Nacional Experimental Simón Rodríguez
Análisis y Manejo de Carteras de Inversiones Extranjeras
Sección: E





ANALISIS DE CARTERAS. COMPONENTES Y DEFICIONES
UNIDAD I






Facilitador: Gabriel Ceballo
Participantes:





INTRODUCCION

Inversión, en su sentido más amplio, puede significar sacrificar efectivo actual por más efectivo futuro, elsacrificio se hace hoy y es cierto. La recompensa viene más tarde y es incierta, generalmente se presentan dos elementos como tiempo y riesgo. En algunos instrumentos predomina el tiempo como es el caso de los bonos y en otros el riesgo, como las acciones.
Los objetivos por los cuales un inversionista decide hacer una inversión son múltiples y de diferente naturaleza. Algunas de estas razones son:1. Colocar el excedente de recursos financieros que el inversionista no necesita temporalmente en las actividades propias de la entidad, para la que la organización obtenga ingresos adicionales.
2. Desarrollar su capacidad de producción, mediante la adquisición de acciones en otras empresas, que le permita aprovechar sus infraestructuras.
3. Generar recursos para crear fondos que le permitanen el futuro comprar nuevos activos, ampliar la planta de producción, adquirir empresas filiales y controlar el mercado, entre otras.
4. El control administrativo total o parcial o influencia significativa de otras empresas de la competencia o filiales de la misma.
5. Desarrollar, incrementar, ampliar o consolidar las relaciones comerciales con otras empresas para control de producción o deventas.










ANALISIS DE CARTERAS. COMPONENTES Y DEFINICIONES

Las inversiones como objeto de estudio
La inversión se define como el aporte de recursos con fines productivos o de reproducción de capital, es decir, que el valor de la cantidad o capital aportado aumente o produzca un retorno positivo para que haya una ganancia. Los periodos de vida de una inversión pueden ser de corto o largoplazo. Las inversiones de corto plazo vencen al término de un año o antes, mientras que las de largo plazo son aquellas con vencimiento más prolongado o mayores a un año.
La inversión puede llevarse a cabo de varias maneras. Una consiste en seguir planes cuidadosamente elaborados para hacer posible el cumplimiento de metas específicas. La otra, opuesta a la anterior, es el azaroso método queconsiste en guiarse por la intuición. En cuanto más lógico sea el método utilizado, mejores serán los resultados, en consecuencia, un inversionista serio debe planear, desarrollar y ejecutar un programa de inversión que vaya de acuerdo con las metas financieras a las que se pretenda llegar.

La decisión de invertir es una de las más peligrosas decisiones a tomar por una empresa. Son numerosos losejemplos que se podrían poner de empresas que han entrado en crisis por emprender procesos de inversión para los que no estaban preparadas o no eran adecuados para la situación de su entorno. Por ello, la decisión de invertir es una decisión delicada. Por ello, las inversiones de cierta cuantía, sólo deben ser aprobadas después de un completo estudio donde se ponga de manifiesto su rentabilidad yviabilidad, tanto como inversión “aislada”, como desde el punto de vista del efecto o impacto que tendrá dicha inversión en la Cuenta de Resultados y en el Balance de la empresa.

Características de una cartera de inversión

La mejor distribución de una cartera de inversión es aquella que diversifica el riesgo en sus distintos instrumentos financieros y también logra obtener la rentabilidad deseada.Las características más importantes de una cartera son:

Facilidad para ingresar al mercado de capitales: Invertir en carteras de inversión le da la posibilidad al pequeño inversor beneficiarse del mercado de valores sin tener mayor conocimiento e información.

Manejado por un grupo profesional: Las compañías que manejan carteras de inversión (compañías de fondos de inversión o fondos mutuos,...