Ciclo Efectivo

ADMINISTRACION DEL CAPITAL DE TRABAJO


PROBLEMA:
SE NECESITA MEDIR LA AGILIDAD QUE LA EMPRESA TIENE PARA PRODUCIR EFECTIVO

CICLO DE EFECTIVO:
INDICA EL NUMERO DE DIAS QUE UNAEMPRESA TIENE QUE FINANCIAR SU OPERACIÓN CON RECUERSOS COSTOSOS DIFERENTES AL CREDITO CON PROVEEDORES

ES EL TIEMPO QUE TRANSCURRE DESDE QUE LA EMPRESA INVIERTE $ 1 EN LA OPERACIÓN DEL NEGOCIO HASTA QUELO VUELVE A RECUPERAR EN EFECTIVO

[pic]


CICLO
DE EFECTIVO (DIAS) = Rot.CXC + Rot.Inventarios – Rot.Proveedores
(DEPENDE DEL
TIPO DE EMPRESA)

ELRESULTADO INDICA QUE LA EMPRESA SE DEMORA (#días) DESDE EL MOMENTO EN QUE LE INYECTA $ 1 AL PROCESO HASTA QUE LO VUELVE A RECUPERAR.
EL CICLO DE EFECTIVO ES LENTO CUANDO SE RECUPERA ESE $ 1 EN MAYORNUMERO DE DIAS.
CICLO
OPERACIONAL (DIAS) = Rot.Inventarios + Rot.CXC
(DEPENDE DEL
TIPO DE EMPRESA)
ES EL TIEMPO EN QUE $ 1 PERMANECE DESDE QUE SE INVIERTE EN MATERIAS PRIMAS,LUEGO PASAN A PRODUCTO EN PROCESO, DESPUES DE TERMINADO PERMENECEN SIN VENDERSE Y FINALMENTE SE VENDEN Y SE COBRAN EN UN TIEMPO.

PROBLEMA:
COMO SE FINANCIAN LOS DIAS QUE DURA EL CICLO OPERATIVO?DEBEN FINANCIARSE PRIMERO CON PROVEEDORES Y LUEGO LA EMPRESA LO FINANCIA CON OTROS RECURSOS COSTOSOS (CREDITO BANCARIO COSTOSO).

CUANDO EL CICLO DE EFECTIVO ES MUY LENTO POR LO GENERAL SE DEBEFINANCIAR CON RECURSOS COSTOSOS (EJ.CIA INDUSTRIAL)

HAY EMPRESAS DE CICLO DE EFECTIVO AGIL: (EJ. CIA COMERCIALIZADORA)

ROTACION DE LA CARTERA 30 DIAS
ROTACION DE INVENTARIOS 35 DIAS
ROTACION DEPROVEEDORES 60 DIAS
CICLO DE EFECTIVO ?

SIGNIFICA QUE DE LOS 65 DIAS DE CICLO OPERATIVO LOS PROVEEDORES ESTAN FINANCIANDO 60 DIAS Y LA EMPRESA DEBE FINANCIAR 5 DIAS. ESTE ES UN CICLO DEEFECTIVO MUY AGIL.

|ESTRATEGIAS PARA MEJORAR EL CICLO DE EFECTIVO: |
|AGILIZAR LA RECUPERACION DE CARTERA...