Crisis Supreme

Hipotecas Sub-prime, el comienzo de una crisis.

Resumen: durante el año 2008 hasta nuestros días la economía mundial no ha logrado superar la ineficiente decisión de distintas entidades, provocando así un caos en sí misma. Dichas decisiones están fuertemente ligadas a las “hipotecas sub-prime” las cuales trataremos más adelante y daremos a conocer como estas hipotecas influyeron en la crisisdel año 2008. Para esto observaremos los planteamientos de distintos autores y compararemos si la situación descrita por ellos habría sido posible.
Palabras claves: Inflación, tasa de interés, préstamo, crediticio, estancamiento, recesión, economía.
Abstract: In the 2008 until today the world economy has failed overcome the inefficiency decision of different agencies, causing a mess in itself.These decisions are closely tied to the "Sub-prime mortgages” where dealt with later and disclose how are you influencing the mortgage crisis of 2008. For this observe the approaches of different authors and compare if the situation described by them would have been possible.
Key Words: Inflation, interest rate, loan, credit, stagnation, recession, economy.

Introducción: Luego de los atentadosdel día 11 de septiembre del año 2001 en E.E.U.U. comenzó una “desconfianza” que afectó de manera brusca al sistema económico, el cual entró en una recesión. Para contrarrestar esto, la Reserva Federal (FED), organismo encargado de la administración económica de E.E.U.U., decidió disminuir la tasa de interés en un 1%; la medida funcionó de manera correcta, ya que la economía se reactivo,promoviendo el sector inmobiliario.
Dicha medida provocó que muchas personas decidieran invertir en un inmueble nuevo, solicitando una nueva hipoteca o una hipoteca tipo “puente”, mediante entidades hipotecarias, y provocando así el interés de los bancos de invertir en estás.
Por otra parte estas entidades entregaban hipotecas sin necesidad de muchos requisitos, lo que significa una inversión enclientes no muy segura. Demostraré, cómo la inversión de bancos en el sector hipotecario de E.E.U.U. conllevó una crisis mundial.
Marco Teórico: Se establece como créditos sub-prime o hipotecas sub-prime como: “(…) préstamos para la adquisición de vivienda que se conceden a personas con escaso, nulo o deficiente historial crediticio” (1). Estas entidades hipotecarias comenzaron a realizar ciertasoperaciones como la siguiente: (SIC.) “Transformación de deuda, a través del proceso de titulización de activos, en otro instrumento que vende, con un gran descuento, a otras entidades no bancarias, de forma que ese riesgo desaparece de su balance.” (1). Tiempo después el FED comenzó con el incremento de la tasa interés impuesta, por lo que surgieron problemas por parte de los clientes para pagar estashipotecas. “Con la subida de los tipos de interés y la caída del precio de las casas (en algunos casos por debajo del valor del préstamo) la refinanciación se hizo dificultosa, elevándose sensiblemente la morosidad en las hipotecas sub-prime” (1).
Análisis: Luego del atentado en el World Trade Center (WTC) en el año 2001, se produjo en E.E.U.U. un estancamiento en la economía fuertementeinfluenciado por la desconfianza, en consecuencia el consumo en el país disminuyo. Para contrarrestar esto la FED, organismo encargado de administrar la economía en E.E.U.U., decidió disminuir la tasa de interés llegando a la más baja de este periodo (2001-2008), la que fue de un 1,5% en el año 2004 (2), generando una reactivación en la economía, lo que impulsó al sector inmobiliario gracias al interésde la gente en adquirir propiedades nuevas.
El negocio se hizo bastante rentable y desde ahí comenzaron a nacer las “Hipotecas Sub-prime”; estas eran entidades que prestaban dinero a personas con un bajo nivel de crédito. Estos créditos fueron tomando cada vez más fuerza en el mercado hipotecario, y “Este tipo de préstamos representó el 1% de las hipotecas concedidas en 2003, el 4% de las...