Economía

SESIÓN DE REPASO

ECONOMETRÍA I
SESIÓN DE REPASO:

CONCEPTOS BÁSICOS EN TORNO A
LA CONSTRUCCIÓN DE UN
MODELO ECONOMÉTRICO Y LAS
CARACTERÍSTICAS DEL MODELO
BÁSICO DE REGRESIÓN LINEAL
Ramón Mahía
Octubre 2004

SESIÓN DE REPASO

ETAPAS PARA LA CONSTRUCCIÓN
DE UN MODELO ECONOMÉTRICO

IDENTIFICACIÓN

ESTIMACIÓN

CONTRASTE Y VALIDACIÓN
ü La identificación es la etapa máscomprometida:
supone el paso del modelo económico al econométrico.
ü La construcción de un modelo no termina con la
identificación y estimación de los parámetros. El
resultado de la estimación inicial es sólo un punto de
partida hacia el modelo final que deberá ser contrastado
y validado.
ü El proceso de validación y contraste debe hacerse de
forma ordenada pero generalmente no consistirá en
unproceso lineal sin vuelta atrás: se planteará la
revisión de especificación y estimación.

SESIÓN DE REPASO

ETAPAS A CUBRIR PARA LA REALIZACIÓN DE UN MODELO
ECONOMÉTRICO

1.- Especificación
Ø Examen del marco teórico en el contexto de
aplicación
Ø Selección de la muestra de análisis
Ø Selección de las variables relevantes
Ø Medición y transformación ad-hoc de las variables
ØSelección de la forma funcional
2.- Estimación
Ø Elección del método de estimación: examen de
propiedades y posibilidades
Ø Obtención de estimación de parámetros y varianza
de la perturbación aleatoria
3.- Contraste de validez
Ø Análisis de signos y cuantía
Ø Análisis de bondad de los parámetros
Ø
Ø

C. Individuales
C. Conjuntos

Ø Contraste de hipótesis básicas
Ø
Ø

EstructuralesRelativas a la Perturbación Aleatoria

4.- Validación del modelo
Ø Análisis a priori:
Ø
Ø

Errores frente a la realidad
Análisis de puntos de cambio de tendencia

Ø Análisis a posteriori

SESIÓN DE REPASO

USOS DEL MODELO ECONOMÉTRICO
•
•
•
•

Análisis estructural
Simulación
Predicción
Contraste teorías económicas

1.- ANÁLISIS ESTRUCTURAL
El modelo T.H.O.R. del InstitutoL.R. Klein y R.E.E. pretendía
establecer las necesidades de demanda de energía en virtud de tres
efectos: efecto laboralidad, efecto temperatura y efecto actividad
económica.

2.- SIMULACIÓN
La compañía AIRTEL encargó al Instituto L.R. Klein la
elaboración del proyecto de impacto económico de la implantación del 2º
operador de telefonía móvil en España exigido por el Ministerio de
Fomentoen el pliego de concurso. El objetivo de este proyecto es el de
evaluar como se modifica la inversión y la renta total nacional y el
empleo por la inyección que supone la actividad de una compañía de
estas magnitudes.

3.- PREDICCIÓN
El Centro de Estudios Latinoamericanos ha desarrollando un
modelo de previsión de crisis cambiarias latinoamericanas. El modelo
anticipa en términos deprobabilidad las correcciones bruscas del tipo de
cambio de cada país.

4.- CONTRASTE DE TEORÍAS ECONÓMICAS
Múltiples estudios aplicados en datos de panel han probado que el
cumplimiento de la PPP no es homogéneo ni radical como apunta la
teoría económica y han permitido identificar qué fricciones de mercado
lo impiden.

SESIÓN DE REPASO

MODELO BÁSICO DE REGRESIÓN LINEAL
OBJETIVO:Cuantificar la relación existente entre una variable
endógena y un conjunto de variables exógenas, todas ellas
cuantitativas en sentido estricto (escala de razón), mediante una
aproximación no determinista del problema.
MODELO:
MODELO REAL(n datos y k variables explicativas)

yi = β0 + β1x1i + β2x2i +......... βk xki +ui
+

Expresión matricial:
Y = Xß+U
 y 1  1
 y  1
 2 
 y 3 1
  
 .  = .
 .  .
  
 .  .
 y n  1
  
(n x 1)

x 11
x 12
x 13

x 21
x 22
x 23

x1n

x2n

.
.
.
.
.
.
.

.
.
.
.
.
.
.

(n x k)

.
.
.
.
.
.
.

xk1 
 u1 
 β
x k 2  1  u 2 
 

xk 3   β 2  u3 
    
. ⋅ +  . 
 
.     . 
 

.  β k   . 
 
u n 
x kn 
 

(k x 1)...