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ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS
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INDICE

1. TEMA: ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS

1.1. DEFINICION DE PLANEACION FINANCIERA.
1.2. CONTENIDO DE UN PLAN FINANCIERO.
1.3. ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS: BASE DATOS HISTORICOS.
1.4. ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS: BASE SUPUESTOS ESPECIFICOS.

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INTRODUCCIÓN
Los estados financierospresupuestados y elanálisis de la información, presenta una
forma crítica de ver a los estados financieros, ya que tradicionalmente se considera que para
realizar un adecuado análisis de la empresa, se debe recurrir a el Estado de Posición Financiera
y a el Estado de Resultados, sin embargo consideramos que no necesariamente estos son los
estados que se deben utilizar para el Control de Gestión, sino que se deberecurrir a Estados
Financieros como el Estado de Origen y Aplicación de Recursos y Flujo de Efectivo. Además se
presenta una forma de diferenciar los Estados Financieros Presupuestados y los Estados
Financieros Pro Forma.

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ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS (PROFORMA)
Los estados financieros proforma o proyectados constituyen el producto final del
proceso deplaneación financiera de una empresa.Normalmente, los datos sepronostican con
un año de anticipación. Los estados de ingresos pro-forma de la empresamuestran los ingresos
y costos esperados para el año siguiente, en tanto que el Balance pro-forma muestra la
posición financiera esperada, es decir, activo, pasivo y capital contable alfinalizar el periodo
pronosticado.

Los estados financierosproyectados constituyen una herramienta sumamente útil:


En forma interna: permiten a la administración visualizar de manera cuantitativa
el resultado de la ejecución de sus planes y prever situaciones que pueden
presentarse en el futuro.



En forma externa: sirven de base para tomar decisiones de crédito y/o inversión.

DEFINICIÓN DE PLANEACIÓN FINANCIERA
La planeación financiera es una técnica quereúne un conjunto de métodos,
instrumentos y objetivos con el fin de establecer los pronósticos y las metas económicas y
financieras de una empresa, tomando en cuenta los medios que se tienen y los que se
requieren para lograrlo.
También se puede decir que la planeación financiera es un procedimiento en tres fases
para decidir qué acciones se habrán de realizar en el futuro para lograr losobjetivos trazados:
planear lo que se desea hacer, llevar a la práctica lo planeado y verificar la eficiencia de lo que
se hace.
Mediante un presupuesto, la planeación financiera dará a la empresa una coordinación
general de funcionamiento. Asimismo, reviste gran importancia para el funcionamiento y la
supervivencia de la organización.

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La planeación financieraes útil para:


Analizar las influencias mutuas entre las opciones de inversión y financiación de las que
dispone la empresa.



Proyectar las consecuencias futuras de las decisiones presentes, a fin de evitar
sorpresas, y comprender las conexiones entre las decisiones actuales y las que se
produzcan en el futuro.



Decidir qué opciones adoptar (estas decisiones se incorporan al planfinanciero final).



Comparar el comportamiento posterior con los objetivos establecidos en el plan
financiero.

Los planes financieros a largo plazo (estratégicos) determinan las acciones financieras
planeadas de una empresa y su impacto pronosticado, durante periodos que varían de dos a
diez años o de acuerdo a las necesidades de la empresa. Las empresas que experimentan alta
incertidumbre operativa,ciclos de producción relativamente cortos, o ambos, acostumbran
utilizar periodos de planeación más breves. Los planes financieros a largo plazo forman parte
de un plan estratégico integrado que, junto con los planes de producción y de mercadotecnia,
guía a la empresa hacia el logro de sus objetivos estratégicos. Estos planes a largo plazo
consideran las disposiciones de fondos para los activos...