FINANCIERO




















COMPONENTES – ACTIVITIDADES

En este ejercicio vamos a calcular el estado de flujos de efectivo de una empresa. Los datos de este cálculo que están reflejados en el propio caso a analizar son los siguientes:

BALANCE de SITUACIÓN
31.12.N-1
31.12.N
CAMBIO
Inmovilizado material
17000
20000
3000
Amortización acumulada
-2000
-4000
-2000
Inv. financieras a largo plazo
2500
3300800
Existencias (productos)
3500
4500
1000
Deudores y cuentas a cobrar
5000
6100
1100
Deterioro del valor
-500
-600
-100
Efectivo y equivalentes
1100
700
-400
TOTAL ACTIVO
26600
30000
3400
Capital desembolsado
6400
7200
800
Reservas
5800
6500
700
Resultado del ejercicio
1200
1500
300
Deudas a largo plazo
9000
10000
1000
Acreedores comerciales
3800
4300
500
Pasivos por impuesto corriente
400
500
100TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO
26600
30000
3400

CUENTA DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Ventas
30000
Efectivo y deudores
Ingresos Financieros
300
Efectivo
Compras
-19000
Efectivo y acreedores
Aumento en existencias de productos
1000
SIN EFECTIVO
Gastos de Personal
-5500
Efectivo
Gastos financieros
-600
Efectivo
Amortización
-2000
SIN EFECTIVO
Incremento en deterioro del valor
-100
SIN EFECTIVO
Otrosgastos
-2200
Efectivo y acreedores
Impuesto sobre beneficios
-400
Efectivo y acreedores
Resultado del ejercicio
1500
SIN EFECTIVO

El flujo de efectivo trata de un estado que informa sobre la utilización de los activos monetarios representativos de efectivo y otros activos líquidos equivalentes clasificando los movimientos por actividades e indicando la variación neta de dicha magnitud en el ejercicioEl método que vamos a utilizar para de realizar el flujo de efectivo de este ejercicio es el método indirecto. Consiste en partir de la utilidad arrojada por el estado de resultados para luego proceder a depurarla hasta llegar al saldo de efectivo que hay en los libros de contabilidad.


A) FLUJOS DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE EXPLOTACIÓN:
Los flujos de efectivo de actividades de explotación sonfundamentalmente los ocasionados por las transacciones que intervienen en la determinación del resultado de la empresa.
Las actividades de explotación deben ser la fuente principal de los flujos de efectivo con el objetivo de generar los fondos líquidos necesarios para reembolsar los préstamos, mantener la capacidad de explotación de la empresa, pagar dividendos y realizar nuevas inversiones sinrecurrir a fuentes externas de financiación
Los flujos de efectivo procedentes de las actividades de explotación determinan las pérdidas o ganancias netas. Algunos ejemplos de flujos de efectivo por actividades de explotación son los siguientes:
Cobros procedentes de las ventas de bienes y prestación de servicios.
Cobros procedentes de regalías, cuotas, comisiones y otros ingresos ordinarios.
Pagosa proveedores por el suministro de bienes y servicios.
Pagos a empleados y por cuenta de los mismos.
Cobros y pagos de las empresas de seguros por primas y prestaciones, anualidades y otras obligaciones derivadas de las pólizas suscritas.
Pagos o devoluciones de impuestos sobre las ganancias, a menos que éstos puedan clasificarse específicamente dentro de las actividades de inversión ofinanciación
Cobros y pagos derivados de contratos que se tienen para intermediación o para negociar con ellos.

A continuación vamos a desarrollar el caso expuesto en la sesión tres sobre Actividades de Explotación:

1) Beneficio Antes De Impuestos:

Para saber el beneficio antes de impuestos únicamente tememos que coger los datos del cuadro abajo adjunto y sumar del total de pérdidas y ganancias losimpuestos:

CUENTA DE PERDIDAS Y GANANCIAS
Impuesto sobre beneficios
-400
Resultado del ejercicio
1500

Beneficio antes de Impuestos = 1.500 + 400 = 1.900 €


2) Ajustes Del Resultado:
Amortización (+)
2.000
Incremento en deterioro del valor (Depreciaciones +)
100
Gastos financieros (+)
600
Ingresos Financieros (-)
-300

Ajustes del Resultado = 2.000 + 100 + 600 – 300 = 2.400 €


3) Cambios En El...