“Fondos Mutuos En El Peru”,

TRABAJO DE INVESTIGACIÓN


UNIVERSIDAD CESAR VALLEJO
FACULTAD DE CIENCIAS EMPRESARIALES


CURSO: MERCADO DE CAPITAL
CICLO: 2012-2


INVESTIGACIÓN:


“FONDOS MUTUOS EN EL PERÚ”


DOCENTE:

EMILIO FLORES BALLESTEROS


PRESENTADO POR:

1. De La Fuente Cortez CesAR
2. Lazo Miranda Leandra
3. MERINO MEDINA YUDMILA
4. Pérez Ceron Bacilides

LIMA - PERÚ2012


INDICE

INTRODUCCIÓN 3

CAPITULO I. ANTECEDENTES 4

1.1 Historia de Fondos Mutuos 4

CAPITULO II. MARCO TEÓRICO Y MARCO CONCEPTUAL 5

2.1.- MARCO TEÓRICO

2.1.1 Fondos Mutuos
2.1.2 Tipos de Fondos Mutuos
2.1.3 Requisitos para el Inicio de Operaciones 8
2.1.4 Rentabilidad de los Fondos Mutuos 9
2.1.5 Los impuestos y losFondos Mutuos 11
2.1.6 Sociedad Administradoras de Fondos Mutuos (SAFM) 12
2.1.7 Reglamento de la Participación en el Fondos Mutuos (RPMF) 13


2.2.- MARCO CONCEPTUAL 14
2.2.1. Preguntas y Respuestas 14
2.2.2. Instituciones Participantes 15
2.2.3. Análisis estadísticos 20
2.2.4. Estadísticas en el Perú 22


CAPITULO III.3.1. CONCLUSIONES 28
3.2. RECOMENDACIONES 29
3.3. BIBLIOGRAFICAS 30









INTRODUCCIÓN

En la actualidad las personas deben tomar diversas decisiones, por ejemplo, la educación de sus hijos, la vivienda que desean y que se adapte al presupuesto, la adquisición de un auto, etc. Dentro de lo anterior, el ahorro representa un punto clave pues constituyeel medio a través del cual se pueden alcanzar muchas de las metas propuestas. En este punto surge una nueva decisión para tomar y es seleccionar la alternativa de ahorro, ya sea desde una cuenta en un banco, pero sepa usted que no sólo existen esas dos opciones para incrementar sus recursos, sino que también hay otras en el mercado, y muy eficaces, como los fondos mutuos.

La industria de losfondos mutuos en Perú, a pesar de ser joven aún, se ha caracterizado por una extrema dinámica y desarrollo en los últimos años, que ha llevado a esta industria a congregar varios miles de millones de dólares y a ser un importante actor de inversión, habiendo canalizado éstas en rubros tan variados como sector público, privado y mixto.

Por otro lado, si bien es cierto que los bancos y los fondosdespliegan mucha publicidad tendiente a la atracción de clientes, también es cierto que en Perú se adolece de una información que tienda a dar luz a las principales características del funcionamiento y operación de los fondos mutuos en el mercado de valores peruano.




















CAPITULO I

1.- ANTECEDENTES

1. Historia de Fondos Mutuos

Se inicio en ElMassachusetts Investors Trust (actualmente MFS Investment Management) fue fundado el 21 de marzo de 1924, y, después de un año, había 200 socios y 392.000 dólares en activos. Toda la industria, que incluía algunos fondos de capital cerrado, representaba menos de $ 10 millones en 1924.


En Perú el crecimiento de los Fondos Mutuos ha sido importante en nuestro país, eso lo observamos al ver que pasade 2 fondos en 1993 – año de inicio del sistema- a 19 fondos en marzo de 1999. Este comportamiento creciente del patrimonio se revierte a partir de 1998 tal como lo podemos observar en el cuadro siguiente:

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CAPITULO II

II.- MARCO TEÓRICO Y CONCEPTUAL

2.1.- MARCO TEÓRICO

2.1.1 Fondos Mutuos
El fondo mutuo es aquel patrimonio compuesto por el aportevoluntario de personas naturales y jurídicas y se convierte en un producto en el régimen de inversión colectiva que aglutina el dinero de muchos inversionistas e invierte en acciones, bonos, instrumentos de corto plazo del mercado de dinero y / u otros valores. Lo cual tienen como objetivo lograr una rentabilidad mediante la inversión en instrumentos financieros.
Este capital es administrado...