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OPCIONES
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1. Un inversionista compra 100 opciones Call de ALCOA con un precio de $4 5/8 con vencimiento febrero y precio de ejercicio de $60. Si al vencimiento el precio de ALCOA fuerade $65 ¼ , calcular la utilidad o pérdida. Y si ALCOA cotizara por debajo de $60, ejecutaría la opción.


2. Un socio comunitario compra 100 opciones Put sobre acciones de IBM con un precio delejercicio de $60, la fecha de expiración es dentro de tres meses y el precio de la opción es $5. Al término del plazo, la acción cotiza en el mercado spot de $57. Sustente numérica y analítica elescenario de este socio. Ahora realice los mismos cálculos si la acción cotiza ahora en $60.


3. Cierto inversionista compra 100 opciones Call de acciones de AT&T a un precio de $7/8 con vencimientomayo y el precio del ejercicio es de $35. Si a la fecha de expiración el precio de AT&T fuera de $36 1/8, ¿cuál sería el beneficio de comprar la opciones de AT&T?


4. Si las acciones de AT&T cotizanpor debajo de $35 (suponer $34) ¿Cuál sería el beneficio? ¿Se ejecuta o no la opción de compra?


5. Un inversionista vende cinco contratos de opciones Call. El precio de la opción es de $3.40, elprecio del ejercicio es de $50 y el precio de la opción cotiza en el mercado en $47. Calcule el beneficio de la opción y comente si es necesario ejecutar la opción.


6. Un socio comunitariocompra 100 opciones Put sobre acciones de IBM con un precio del ejercicio de $60, la fecha de expiración es dentro de tres meses y el precio de la opción es $5. Al término del plazo, la acción cotiza en elmercado spot de $57. Sustente numérica y analítica el escenario de este socio. Ahora realice los mismos calculos si la acción cotiza ahora en $60.

7. Tenemos los siguientes datos de opciones sobreCHRYSLER, tomados de Wall Street Journal del 23 de Noviembre del 2004, con cotizaciones de CALL del 22 de Noviembre del 2004.

Calcule el precio de la CALL con precio del ejercicio de $40 y...