Ifrs

DOCUMENTOS
DE
POLÍTICA ECONÓMICA
(resumen)
Mejora del Sistema Bancario:
La Experiencia Chilena
Cristina Betancour.
José De Gregorio.
Alejandro Jara.
N° 16 - Marzo 2006

Juan Pablo Cárdenas CarrascoIngeniería Comercial
Mejora del sistema bancario: la experiencia chilena
A través del presente documento los autores principalmente pretenden analizar algunas de las características claves del sistema bancario chileno, para lo cual describen las condiciones en las que la Ley General de Bancos experimentó al momento de su implementación (1986), también presentan algunas características de labanca chilena durante este período y el rol que tuvieron tanto los entes extranjeros como el estado. Y finalmente hacen referencia a la regulación del capital y su prociclicidad.
Antecedentes generales
El contexto en el cual se desenvolvía nuestro país antes de la implementación de la Ley General de Bancos, según los autores, se caracterizaba por un alto grado de inseguridad e incertidumbre,señalando que en los años 1970 la banca chilena pasaba a liberalizarse, destacándose el casi nulo control que existía sobre el crédito y las tasas de interés en ese entonces, y el paso a la privatización de la banca. Todo esto provocó un aumento de créditos al sector privado, caracterizado por una escasa regulación, lo que a la larga ocasionó un desajuste en los bancos, desencadenando una profundacrisis financiera en el país.
Con todo lo que sucedía el gobierno se vio en la obligación de intervenir, pero de manera superficial, en los años 1977 y 1981 se introdujo un sistema de seguro a los depósitos, provocando en los depositantes un alto grado de tranquilidad, viendo esto los bancos incrementaron el riesgo lo que indujo a los bancos ser extremadamente vulnerables a las condicionesmacroeconómicas, conduciendo nuevamente a una crisis bancaria y una caída de valor de la moneda, en términos teóricos el desempleo aumento significativamente y el PIB se desplomó. El banco nuevamente se vio obligado a intervenir, invirtiendo aproximadamente el 35% del PIB, creando protecciones a los depósitos a plazo para evitar una corrida bancaria (1983-1986), y a finales de 1986 evolucionó a lo quehoy conocemos la Ley General de Bancos, lo que estableció las bases para resolver los problemas fundamentales que llevaron a la crisis. En 1990 la ley se modifico y se acerco a los parámetros de los acuerdos de Basilea, permitiendo a los bancos invertir en el extranjero haciéndolo aun más sólido.
Según los autores la buena política fiscal que ha llevado nuestro país, además de aprovechar lareforma de pensiones, ha conducido a incrementar las fuentes de financiación de largo plazo, tomando la solidez como una cualidad del sistema bancario chileno, lo que lo hace comprable con economías en desarrollo en las últimas dos décadas.
Cambios que consolidan el sistema bancario chileno
Cambios estructurales y de desempeño
Los autores nos indican que la estructura del sistema bancariochileno ha experimentado cambios hasta ahora, partiendo por la incursión de bancos extranjeros, siendo este conformado por 14 de propiedad nacional y 12 extranjeros. Lo que en realidad quieren reflejar los autores con esta información es la importancia que han tenido los bancos extranjeros en el sistema financiero chileno, han provocado una mejora en la eficiencia y la calidad de la gestión del riesgofinanciero, solidificando las bases para un aumento de la competencia mediante la tecnología, y una diversificación en las estructuras de los bancos que provocan una estabilidad financiera en nuestro o país. Una metodología que utilizan los autores para recalcar las virtudes de la evolución del sistema financiero, es la observación de una tabla en la cual muestran características de dicho...