Instituciones Financieras No Bancarias

INSTITUCIONES FINANCIERAS NO BANCARIAS
Las instituciones financieras no bancarias desempeñan una función cada vez mas importante en la canalización de fondos de los ahorradores prestamistas a los deudores inversionistas. Por medio de las innovaciones, estas instituciones ahora compiten más directamente con bancos al suministrar a sus clientes servicios que son similares a los bancarios.
Lasinstituciones de seguros
Las compañías de seguros se especializan en vender pólizas que proveen un ingreso si una persona muere, si queda incapacitada por enfermedad o si se retira, así como por perdidas resultantes de accidentes, incendios o robo. Están en el negocio de la intermediación financiera al transformar un tipo de activo en otro para el público. Usan las primas pagadas sobre las pólizaspara invertir en activos como bonos, acciones e hipotecas; las ganancias provenientes de estos activos se usan para cubrir los reclamos sobre las pólizas. Transforman activos como bonos y acciones en pólizas de seguros que proporcionan una serie de servicios. Si el proceso de producción de las compañías de seguros en la transformación de activos funciona de manera eficiente y pueden ganar altosrendimientos sobre sus inversiones, entonces obtendrán utilidades; si no, sufrirán perdidas.
En 1999, el sector asegurador mexicano estaba integrado por 65 instituciones de seguros y tres reaseguradoras autorizadas, de estas 60 pertenecían al nivel privado, dos al nacional y tres estaban constituidas como sociedades mutualistas.
Las instituciones de seguros están organizadas en dos formas: comosociedad anónima y como sociedad mutualista. Las sociedades anónimas son propiedad de los accionistas, mientras que las sociedades mutualistas son propiedad de los tenedores de pólizas. El 90% de las instituciones están organizadas como sociedades anónimas, únicamente tres instituciones operan como sociedades mutualistas.
Un mecanismo de regulación que el gobierno mantiene, está dirigida a lasventas, el aprovisionamiento de activos líquidos adecuados para cubrir pérdidas y las restricciones sobre la cantidad de activos de alto riesgo que las instituciones pueden mantener. La autoridad reguladora es la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas.
El grupo asegurador en México se enfrenta a problemas estructurales que no han permitido que el ramo se desarrolle dentro de la economía, el cualrepresenta solo alrededor de 1.3% del producto interno bruto. Sin embargo, desde 1983 el sector asegurador ha tenido una tendencia continua ascendente, pero esto no corresponde al desarrollo que debiera tener esta actividad.
El TLC durante el periodo 1991-1997, el sector asegurador se convirtió en un campo atractivo para la inversión extranjera directa. 24 filiales de empresas extranjeras estánautorizadas para operar en México.
El ingreso de capitales externos no solo ha contribuido a promover un mayor nivel de competencia, se ha presentado una reordenación de la estructura del mercado mediante la creación, fusión, adquisición y alianzas de empresas. Un ejemplo de esto es la creación de los grupos financieros.
FONDOS DE PENSION
Experiencia externa

Estos proporcionan al público pagosde ingreso al retiro. Adquieren fondos por medio de pagos de contribuciones de los participantes en los planes. El diseño del plan, es el periodo en que una persona debe registrarse en el plan de pensión. El método para hacer los pagos: si las contribuciones al plan y sus ganancias determinan los beneficios, la pensión es un plan de contribución definida, si los beneficios del plan se determinanpor anticipado, la pensión es un plan de beneficios definidos.
Planes de pensión privados
A los planes de pensión privados los administra un banco, una institución de seguros o un gerente de fondo de pensión. Debido a los problemas potenciales causados por la fundamentación deficiente, las fallas administrativas, las prácticas fraudulentas y otros abusos de los fondos de pensión privados, se...