La Póliza Pérdida de Beneficios

estudio

La

PÓLIZA

§

de Pérdida de Beneficios:
«un traje a medida»
Si en general es importante que cualquier póliza se
ajuste a las características del riesgo que se quiere asegurar, en el campo de las pérdidas consecuenciales que
se producen después de un siniestro de daños materiales eso es fundamental. No hay dos empresas iguales
y no debe haber dos pólizas de Pérdida deBeneficios
iguales: la póliza debe ser «un traje a medida».
ROBERTO REVENGA
IGNACIO LORENZO
GRUPO ADDVALORA

ara ello es básico conseguir la máxima
información posible sobre el riesgo
que se quiere asegurar. Estos datos se
pueden obtener en la página web de la empresa, en el Registro Mercantil, a través de empresas especializadas en proporcionar información
económico-financiera... y,fundamentalmente,
del propio asegurado, quien deberá contestar
veraz y detalladamente al cuestionario que le
presente la aseguradora o el bróker.

P

La póliza de Pérdida de Beneficios, o
Pérdidas de Explotación o Lucro Cesante,
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que de esas tres maneras se la puede llamar, garantiza que el siniestro no afecte a los resultados económicos previstos por la empresa. Es
decir, este seguro tratade colocar a la empresa en la misma situación financiera que habría
tenido si el siniestro no se hubiera producido.
Obviamente, una parada de una semana
en el proceso productivo, que equivale aproximadamente a solo el 2% de la producción
anual, no afectará por igual a todas las empresas. Dependerá, por ejemplo, de si la empresa
trabaja bajo pedido o contra stock, de si su proG ERENCIA

DER IESGOS Y S EGUROS • Nº 115—2013

ILLUSTRATION STOCK

G ERENCIA

DE

R IESGOS Y S EGUROS • Nº 115—2013

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estudio
LA PÓLIZA DE
PÉRDIDA DE
BENEFICIOS
TRATA DE
COLOCAR A LA
EMPRESA EN LA
MISMA

ceso es continuo (fábricas de aluminio, refinerías de petróleo...) o no, de si tiene un stock de
existencias de días o de semanas, de si trabaja
ocho horas diarias cinco días ala semana o trabaja 24 horas diarias siete días a la semana, de
si la capacidad de producción es mayor que la
capacidad de ventas o, al contrario, la capacidad de ventas mayor que la de producción...

SITUACIÓN
FINANCIERA QUE
HABRÍA TENIDO
SI EL SINIESTRO
NO SE HUBIERA
PRODUCIDO

La póliza cubre «la pérdida de volumen
de negocio imputable al siniestro durante el
periodo deindemnización, así como el incremento en los costes de explotación y los gastos extraordinarios en los que incurrió el asegurado y realizados para minimizar o evitar la
pérdida de ventas», siempre con el límite de la
pérdida de margen bruto que evitan, es decir,
los extracostes y los gastos extraordinarios
deben ser rentables.

puede ser muy completa, pues se pueden garantizar las pérdidas de beneficioso explotación debidas a incendios, averías de maquinaria, por siniestros en proveedores o clientes,
por falta de suministros públicos, por imposibilidad de acceso, etc. – son:
G

La suma asegurada
G El periodo máximo de
indemnización
G La franquicia
La suma asegurada es el margen bruto de
la empresa y se puede calcular de dos maneras:
Por adición: MB = GF + BN
Por sustracción: MB = VN –GV + Variación
de Existencias
siendo:

Para que haya indemnización bajo esta
póliza el siniestro tiene que haber afectado a
los resultados económicos de la empresa:
INGRESOS – GASTOS = RESULTADO
ECONÓMICO
Es decir, debe afectar a los ingresos (originar pérdida de ventas) o a los gastos (originar extracostes), o a ambos, que es lo que
suele ocurrir en los siniestros graves.
También eshabitual en muchas empresas
que paradas de pocos días no afecten a sus resultados económicos por tener una capacidad de producción superior a la de ventas, lo
que es frecuente en épocas de crisis como la
actual, y por tener stocks de existencias equivalentes a 1-2 meses de producción.
Los tres parámetros fundamentales de
una póliza de Pérdida de Beneficios –que
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–GF: gastos fijos o...