MANEJO DEL RIESGO FINANCIERO

MANEJO DEL RIESGO FINANCIERO

 Concepto
 Tipos de Riesgo
 Instrumentos Financieros

Mónica Loli Toledo

RIESGO FINANCIERO
• Probabilidad de ocurrencia de un evento que tenga

consecuenciasnegativas para una organización.
• El riesgo puede se puede entender como
posibilidad de que los beneficios obtenidos sean
menores a los esperados o de que no hay un
retorno en absoluto.

TIPOS DE RIESGO
•Riesgo de Mercado
• Riesgo de Crédito
• Riesgo de Liquidez
• Riesgo Operacional

RIESGO DE MERCADO
• Probabilidad de que el valor de una cartera, ya se

de inversión o de negocio, se reduzca debidoal
cambio desfavorable en el valor de los llamados
factores de riesgo de mercado.

FACTORES RIESGO MERCADO
• Riesgo de Tipo de Interés: título que devenga a un

interés fijo (bono) se vea afectadopor la variación
de los tipos de interés.
• Riesgo Cambiario: asociado al tipo de cambio en el
mercado de divisas.
• Riesgo de Mercancía: asociado al cambio en los
precios de los productos básicos.
•Riesgo de Mercado: cambio de valor en los
instrumentos financieros.

RIESGO DE CREDITO
• Consecuencia de la posibilidad de que una de las

partes de un contrato financiero no asuma sus
obligaciones.
•Al no pagar o retrasarse en los pagos suceden:
• Pérdida de Capitales.
• Pérdida de Intereses.
• Disminución del Flujo de Caja.

RIESGO DE LIQUIDEZ
• Aún disponiendo de los activos y la voluntad decomerciar con ellos, no se pueda efectuar la
compra/venta de los mismos, o no se pueda
realizar los suficientemente rápido y al precio
adecuado, ya sea para evitar una pérdida o para
obtener unbeneficio.

RIESGO OPERACIONAL
• Posibilidad

de ocurrencia de
pérdidas financieras, originadas
por fallas o insuficiencias de
procesos, personas, sistemas
internos, tecnología, y en la
presencia deeventos externos
imprevistos

RIESGO PAÍS
•  Riesgo

promedio de las
inversiones realizadas en
cierto país.
• Entorno político
• Económico
• Seguridad pública, etc.

GESTIÓN DEL RIESGO
• Se

enfoca en...