PLANIFICACION FINANCIERA OCTUBRE 2015 I Hellip

Planificación Financiera

PRESUPUESTO
EMPRESARIAL

Definición de presupuesto empresarial

El presupuesto empresarial es un plan de acción
detallado, expresado en términos cuantitativos, que
engloba diversos aspectos de la actividad de una
empresa para el período de un año.
El presupuesto deberá definir:
Qué se va a hacer
Quién lo va a hacer
Cuándo se va a hacer
Con cuáles recursos se va ahacer

Presupuesto maestro empresa manufacturera
Presupuesto
Presupuesto
de
deventas
ventas

Presupuesto
Presupuesto
de
demateria
materiaprima
prima

Presupuesto
Presupuesto
de
deproducción
producción
Presupuesto
Presupuesto
de
demano
manode
deobra
obradirecta
directa

Presupuesto
Presupuestode
degastos
gastos
generales
de
fábrica
generales de fábrica

PRESUPUESTOS
OPERATIVOS

Presupuesto
Presupuestode
deinventarios
inventarios

Presupuesto
Presupuesto
Costo
Costode
deventas
ventas
Presupuesto
Presupuestode
degastos
gastos
de
ventas
y
administración
de ventas y administración

Presupuesto
Presupuesto
de
deInversiones
Inversiones

Presupuesto
Presupuestode
de
Balance
General
Balance General

Presupuesto
Presupuesto
de
deEfectivo
Efectivo

PRESUPUESTOS
FINANCIEROS

Presupuesto
PresupuestodedeEstado
Estado
de
Ganancias
y
Pérdidas
de Ganancias y Pérdidas

Técnicas de presupuestación

Las cuatro técnicas para presupuestar:
Presupuestos incrementales
Presupuestos por programas
Presupuestos base cero
Presupuestos basados en actividades

ETAPAS DEL PROCESO PRESUPUESTARIO

Planificación
Formulación
Evaluación y Aprobación
Ejecución
Seguimiento y control
Evaluación y
RetroalimentaciónCLASES DE PRESUPUESTO
 OPERACIONES ó GASTOS
 CAPITAL ó INVERSIONES
 FINANCIERO ó DE TESORERIA
 DE INGRESOS

CLASIFICACION DE LOS
PRESUPUESTOS
 De acuerdo a su flexibilidad
- Rígidos, estáticos, fijos, asignados
- Flexibles, variables

 De acuerdo al periodo que cubren
- Largo plazo

- Corto plazo

 De acuerdo al sector que lo utilice
- Públicos

- Privados

 Según el campo deaplicación
- De operación o económicos
- Financieros (tesorería y capital)

Análisis de los Estados Financieros

Objetivo
Descomponerlos en sus elementos
constitutivos,

para

apreciar

la

situación económico - financiera en
que se encuentra la empresa y su
resultado.

Uso de los Reportes Financieros
Internos:
Internos: fines
finesgerenciales.
gerenciales.

 Orientación de la gestión administrativa.Externos:
Externos: para
parainformar
informaraa terceros.
terceros.

 Fines predeterminados
• Accionistas; Bancos.
 Fines generales.
• Seniat.

Propósitos
Rendimiento
Rendimientoeconómico.
económico.

Verificar
Verificarsisila
laempresa
empresacuenta
cuentacon
confinanciamiento.
financiamiento.

Situación
Situaciónfinanciera.
financiera.

Equilibrio
Equilibrioeconómico.
económico.

EstadosFinancieros

Informes Financieros Básicos
1.1. Balance
BalanceGeneral.
General.

2.2. Estado
Estadode
deResultados.
Resultados.

3.3. Estado
Estadode
deMovimiento
Movimientoen
en
las
cuentas
del
Patrimonio.
las cuentas del Patrimonio.

4.4. Estado
Estadode
deFlujo
Flujode
deEfectivo.
Efectivo.

Notas a
los E/F

Flujo de Efectivo
•

Pretende determinar cual es el monto de los
recursos económicosnecesarios para la realización
del proyecto, cual será el costo total de operación
de la planta, así como otros indicadores que
servirán para la evaluación del proyecto.

Estructura general
INGRESOS
COSTOS FINANCIEROS
(TABLA DE PAGO DE LA DEUDA)

ESTADO DE RESULTADOS

COSTOS TOTALES
(Producción, administración,
ventas y financieros)

PUNTO DE EQUILIBRIO

INVERSIÓN TOTAL
DEPRECIACIÓN Y
AMORTIZACIÓNCAPITAL DE TRABAJO
COSTO DE CAPITAL

EVALUACIÓN ECONÓMICA

Flujo de efectivo del proyecto
• Muestra las entradas y salidas de dinero de un
proyecto
– Entradas: Ingresos
– Salidas: Egresos tales como inversiones, costos y
gastos

• Puede Determinarse:
– Antes de Impuestos
– Después de Impuestos

Flujo de caja después/ISLR

Proyecto Metalúrgico
La empresa Ferrominera del Orinoco C.A., se encuentra...