Practica de finanzas

TUTORIA II. ESTADO DE FLUJOS EJERCICIOS PROPUESTOS |
ASIGNATURA: FINANZAS 1
CÓDIGO: 214

EJERCICIO No.1

Durante el pasado año, la empresa “Transportes 4X´s”, pagó dividendos por la suma de ¢200 millones y destinó a la adquisición de nuevo equipo ¢300 millones. Esta salida de efectivo que suma ¢500 millones, había llevado al Gerente General a plantear a los socios la necesidadde incrementar el aporte de capital. Uno de los socios consideraba necesario conocer de donde provinieron y en que se usaron los fondos durante el año anterior por lo que consideraba necesario elaborar el estado de flujos de efectivo (origen y aplicación de fondos), para lo cual se disponía de los balances generales que se muestran a continuación:

TRANSPORTES 4X´s.
Balance General
-enmillones de colones-
CONCEPTO | Dic.04 | Dic.05 | | |
ACTIVOS | | | | |
Efectivo | 540 | 300 | | |
Cuentas por Cobrar | 500 | 450 | | |
Inventarios | 460 | 815 | | |
- Activo Circulante - | 1.500 | 1.565 | | |
Activos Fijos (Netos) | 1.200 | 1.380 | | |
TOTAL ACTIVOS | 2.700 | 2.945 | | |
PASIVO Y PATRIMONIO | | | ||
Cuentas por Pagar | 600 | 400 | | |
Documento por Pagar | 460 | 550 | | |
Otros Pasivos Circulantes | 140 | 90 | | |
- Pasivo Circulante - | 1.200 | 1.040 | | |
Deuda a Largo Plazo | 900 | 1.205 | | |
- Total Pasivo - | 2.100 | 2.245 | | |
Capital Común | 300 | 300 | | |
Utilidades Retenidas | 300 | 400 || |
- Total Capital - | 600 | 700 | | |
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO | 2.700 | 2.945 | | |
En millones de colones

Elabore el estado de flujos de esta empresa y comente sus principales conclusiones.

EJERCICIO No. 2

La Empresa Transportes Orientales, con sede en Ciudad Quesada, ha presentado los Estados Financieros que se muestran a continuación:

Datosadicionales: Utilidad neta = 350,0 y Depreciación = 100,0

EMPRESA TRANSPORTES ORIENTALES S.A.
Balance General: Al 31 Diciembre 2003 y 2004
Concepto | Dic.03 | Dic-04 | | |
ACTIVOS | | | | |
Efectivo | 320 | 550 | | |
Cuentas por Cobrar | 1.100 | 1.200 | | |
Inventarios | 780 | 950 | | |
Activo Circulante | 2.200 | 2.700 | | |Activo Fijo (Neto) | 2.500 | 3.000 | | |
- Total Activos - | 4.700 | 5.700 | | |
PASIVO Y CAPITAL | | | | |
Ctas por Pagar Proveedores | 1.050 | 1.000 | | |
Docum. Por Pagar C. Plazo | 250 | 600 | | |
- Pasivo Circulante - | 1.300 | 1.600 | | |
Préstamo Hipotecario | 400 | 800 | | |
- Total Pasivos - | 1.700 | 2.400 | | |Capital Común | 1.900 | 2.000 | | |
Utilidades Retenidas | 1.100 | 1.300 | | |
- Total Pasivo y Capital | 4.700 | 5.700 | | |


EMPRESA TRANSPORTES ORIENTALES S.A.
Estado Resultados: Periodo Ene-Dic 2004
Concepto | | Monto |
Ventas | | 6.000 |
Menos: Costo Ventas | | 4.500 |
Utilidad Bruta | | 1.500 |
Menos: Gastos Operativos | | |- Alquileres | 450 | |
- Sueldos y salarios | 350 | |
- Depreciación | 100 | |
- Otros Gastos Operativos | 100 | 1.000 |
Utilidad Neta Antes Impuestos | | 500 |
Menos Impto Renta (30%) | | 150 |
Utilidad Neta Después Imptos. | | 350 |

Establezca las fuentes y usos, y prepare el Estado de Flujo para dicha empresadurante el año 2004 y comente sus principales aspectos.

EJERCICIO No. 3

Se le ha proporcionado los siguientes estados financieros de la Compañía CAPOS Sociedad Anónima:

Compañía CAPOS S.A.
Estado de Utilidades Retenidas, para el año
que termina el 31-Dic-2003
Balance de Utilidades Retenidas al 31-Dic-2002 | 1.000,oo |
Más:Utilidades Netas Después de Impuestos Año 2003 | 320,00 |...