Prospecto colombina

COLOMBINA S.A.
Corregimiento La Paila, Municipio de Zarzal, Valle del Cauca EMISIÓN DE BONOS ORDINARIOS MONTO DE LA EMISIÓN: CINCUENTA MIL MILLONES DE PESOS (COP $ 50.000 MILLONES)
Avalistas Actividad Principal Clase de Título Ley de circulación Número de Títulos Colombina del Cauca S.A., Industria Nacional de Conservas S.A., Productos Lácteos Robin Hood S.A. y Chicles Colombina S.A. ColombinaS.A. tiene por actividad principal la producción, comercialización y/o distribución de dulces, chicles, chocolates, helados, galletas, pasteles, conservas, entre otros alimentos para el consumo humano. Bonos Ordinarios. A la orden. 50.000 títulos. Los títulos tendrán un valor nominal de un millón de pesos colombianos ($1.000.000). La inversión mínima será la equivalente al valor de un (1) título,es decir un millón de pesos colombianos ($1.000.000). Los tenedores de los títulos podrán realizar operaciones de traspaso, sólo si estas operaciones incorporan unidades completas de títulos con valores no inferiores a un millón de pesos colombianos ($1.000.000), es decir, un (1) título de valor nominal de un millón de pesos colombianos ($1.000.000). Serie A, B y C. Los Bonos de la Serie A seránemitidos en pesos colombianos, devengarán un interés flotante referenciado a la inflación (IPC) y su capital será redimido totalmente al vencimiento de los mismos. Los Bonos de la Serie B serán emitidos en pesos colombianos, devengarán un interés flotante referenciado a la DTF y su capital será redimido totalmente al vencimiento de los mismos. Los Bonos de la Serie C serán emitidos en pesoscolombianos, devengarán un interés fijo y su capital será redimido totalmente al vencimiento de los mismos. El rendimiento de la Emisión reflejará las condiciones de mercado vigentes a la fecha de colocación de la misma, cumpliendo con los lineamientos del emisor fijados en el Reglamento de Emisión y Colocación aprobado mediante Acta de Junta Directiva No. 263 del 19 de octubre de 2006. Plazos yamortización del capital Destinatarios de la Oferta Calificación 7 y 10 años, contados a partir de la fecha de Emisión. El capital será redimido totalmente al vencimiento de los mismos. La Emisión de bonos tendrá como destinatarios al público en general.

Valor Nominal e Inversión Mínima

Series

Rendimientos

Duff & Phelps de Colombia S.A. asignó una calificación de ¨AA+¨ (Doble A más), lo cualsignifica emisiones con muy alta calidad crediticia. Los factores de protección son muy fuertes. El riesgo es modesto pero puede variar ligeramente en forma ocasional por las condiciones económicas. La Junta Directiva de Colombina S.A. aprobó el Código de Buen Gobierno Corporativo y la reforma a los estatutos sociales, la cual fue protocolizada mediante Escritura Pública No. 3745 del 10 de agostode 2006, de la notaria segunda de Cali. El Código de Buen Gobierno hace parte integral de este prospecto y también puede ser consultado en las oficinas de Colombina S.A. en www.colombina.com y en www.superfinanciera.gov.co La información financiera contenida en este prospecto se encuentra actualizada a 30 de septiembre de 2006, a partir de esta fecha, ésta información podrá ser consultada en formaactualizada en el Registro Nacional de Valores y Emisores, y en la Bolsa de Valores de Colombia. Los títulos estarán inscritos en la Bolsa de Valores de Colombia. La inscripción en la Bolsa de Valores de Colombia no implica certificación sobre la bondad del valor o la solvencia del Emisor. La inscripción en el Registro Nacional de Valores y Emisores no implicará calificación ni responsabilidadalguna por parte de la Superintendencia Financiera acerca de las personas naturales o jurídicas inscritas ni sobre el precio, la bondad o la negociabilidad del valor, o de la respectiva emisión, ni sobre la solvencia del emisor.

REPRESENTANTE LEGAL DE TENEDORES DE BONOS

ADMINISTRADOR DE LA EMISIÓN AGENTE ESTRUCTURADOR Y COLOCADOR Enero de 2006

“ESTE DOCUMENTO NO CONSTITUYE UNA OFERTA...