Ratios financieros

RATIOS FINANCIEROS

1. La empresa comercial Ríos SAC se dedica a la compra y venta de calzados para caballeros, al 31/12/20… cuenta con la siguiente información:

• Dinero en efectivo S/. 18,000

• Dinero en el banco Scotiabank 26,800

• Facturas x cobrar 9,600

• Letras x cobrar 3,800

• Mercaderías 47,110

•Inmueble, maquinaria y equipo 76,000

• Tributos x pagar 4,200

• Participaciones x pagar ¿?

• Impuesto a la renta x pagar ¿?

• Remuneraciones x pagar 6,700

• Facturas x pagar 2,500

• Letras x pagar 1,620

•Deudas con el banco a c/ plazo 3,460

• Recibos pendientes de pago 950

• Deudas con el banco a l/ plazo 15,000

• Capital 97,500

• Reservas 7,900

• Utilidad neta ¿?

• Ventas 87,250

• Costo de venta 38,420

• Gastos Administrativos 2,980

• Gastos deventas 1,700

• Ingresos financieros 3,690

• Gastos financieros 4,760

• Otros egresos 1,600

• Participación de los trabajadores 10 %

• Impuesto a la renta 30 %

• Utilidad neta ¿?

Se pide lo siguiente:

Analice los ratiosde liquidez, solvencia, rentabilidad y gestión y comente a groso modo sobre la empresa.

Solución

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Ratios de Liquidez:

Capital de Trabajo = Activo Corriente – Pasivo corriente

Capital de Trabajo = 105,310 – 34,778

Capital de Trabajo = S/. 70,532

Liquidez Corriente = Activo corriente / PasivoCorriente

Liquidez corriente = 105,310 = S/. 3

34,778

Prueba ácida = Activo corriente – Existencias

Pasivo Corriente

Prueba ácida = 105,310 – 47,110 = S/. 1.67

34,778

Con respecto al ratio de liquidez, la empresa Comercial Ríos SAC cuenta con demasiada cantidad de dineroocioso, lo recomendable es que invierta más para que pueda generar una mayor rentabilidad.

Ratios de Gestión:

Rotación de Caja – Bancos = Caja – Bancos x 360

Ventas

Rotación de Caja – Bancos = 44,800 x 360 = 184 veces ( 2 días )

87,250

Rotación de cuentas x cobrar = Ventas / Cuentas xcobrar

Rotación de cuentas x cobrar = 87,250 = 6.5 veces ( 55 días )

13,400

Rotación de Inventarios = Costo de ventas / Existencias

Rotación de Inventarios = 38,420 = 0.8155 veces ( 441 días )

47,110

Rotación de cuentas x pagar = Costo de ventas /cuentas x pagar

Rotación de cuentas x pagar = 38,420 = 9.32 veces ( 38 días )

4,120

Ratios de Gestión.- Con respecto a la empresa Comercial Ríos SAC se encuentra en un serio problema, debido a que cobra cada 55 días, coloca sus productos cada 441 días aproximadamente y paga cada 38 días, para lo cual elciclo del negocio sería de cada 458 días, es decir de 1 año y 3 meses debería tener una adecuada política de cobros y pagos para que tenga mejor rendimiento, además tendría que ver porque no tiene rotación sus calzados.

Ratios de Rentabilidad:

Utilidad neta = 26,132 = 19.86%

Patrimonio 131,532

ROA Utilidad antes de impuestos =...