Seguro Contra Desastres Naturales

SEGUROS CONTRA DESASTRES NATURALES
Los desastres naturales, como eventos altamente perniciosos, representan un alto costo en vidas humanas, pérdidas de infraestructuras y financieras. Dichos costos se magnifican cuando los desastres naturales se combinan con medidas de contingencias deficientes. Los tipos de desastres naturales son los siguientes:
· Geológicos (avalanchas, terremotos,derrumbamientos, erupciones volcánicas)
· Hidrológicos (inundaciones, tsunamis, maremotos)
· Climáticos (sequía, tormentas, olas de calor, huracanes, ciclones, tornados, tormentas de hielo)
· Sanitarios (epidemias, hambrunas)· Varios (incendios forestales, entre otros) Debido al alto costo, tanto humano como financiero, que representan los desastres naturales (US$11,400.0 millones al año en Europa,US$65,000.0  millones al año en los Estados Unidos y 800,000 fallecidos en los años 90´s. 
La forma de realizar negocios y manejar empresas ha cambiado, según analistas del mercado Dichos costos vienen en rápido aumento, según estimaciones de Munich Re el costo estimado de los desastres naturales entre 1950 y 1989 fue de unos US$505,000 millones, monto que fue alcanzado entre 1990 y  1995, mientrasen el período 1996  –  2005 los costos aumentaron a US$556,000 millones. Cabe destacar que desde el 1990 a 2005 alrededor del 24% de estos costos han estado bajo la cobertura de seguros.
II.  Objetivo  de  los  Seguros.
En los últimos años, se ha desarrollado un área del negocio de seguros que se encarga de ofrecer cobertura contra desastres  o catástrofes naturales, a cambio del pago de unaprima superior a la establecida en los seguros tradicionales. Esto debido a que los altos costos que enfrentan las aseguradoras por ofrecer este tipo de cobertura les obliga a establecer primas altas para ser sostenibles. Por tanto, los  principales  obstáculos a los que se enfrentan las aseguradoras para ofrecer cobertura sobre desastres naturales son: una prima asequible y un riesgo limitado anteamplias pérdidas.
Básicamente, el  inconveniente  de ofrecer una prima asequible y las amplias pérdidas asociadas con el pago de coberturas catastróficas impiden que el mercado de aseguradoras, por sí mismo, ofrezca dichos servicios. Por esto las aseguradoras, a manera de reducir su riesgo y  aumentar sus ganancias, ofrecen todo tipo de seguro catastrófico por separado, cobrando en cada caso  unaprima que permita superar los costos asociados. Debido a que el proceso de obtención de seguros contra catástrofes es  realizado  generalmente, por empresas privadas o individuos y por instancias separadas, es decir, un seguro por cada tipo de catástrofe, los Estados deben crear planes de contingencia como forma de seguros nacionales, los cuales, típicamente no son muy amplios y  ofrecen pocacobertura.
En ese sentido, una de las soluciones que han encontrado los países a la falta de planes de seguros contra desastres a nivel nacional  es  la emisión  de bonos catastróficos, los  cuales son títulos que transfieren el riesgo de una catástrofe del emisor a los inversionistas. El método que regularmente  utilizan estos países  es  el de emitir un instrumento  financiero (como un bono oletra) a nivel internacional, el cual es de tipo cero­cupón y pagaría una tasa interbancaria ajustada. Si durante el período de vigencia del bono no ocurre ningún desastre natural, los inversionistas obtendrían altos beneficios. En cambio, si llegase a ocurrir algún desastre natural, los inversionistas tenedores de los bonos no recibirían el capital invertido ni los intereses ganados, los fondos nodesembolsados se utilizarían para cubrir los costos de la catástrofe.
III.  Investigaciones  Recientes.
Según investigaciones recientes la ocurrencia de desastres naturales en la región latinoamericana y caribeña tuvo un promedio entre los años 1900 a 1950 de aproximadamente 16 eventos catastróficos anuales. Esta ocurrencia aumentó  de 60 eventos  en promedio anual en los años 60’s hasta 122...