Taller Agroindustria norma IFRS 49

UNIVERSIDAD DE LOS ANDES
Especialización en Administración Financiera
Diagnóstico y Desempeño Financiero
Mario Enrique Manjarrés Martínez

TALLER – SECTOR AGROINDUSTRIAL
1- Contexto del estudio de caso:
El objetivo de la norma de contabilidad internacional (IAS por su sigla en inglés)
número 41 es el de estandarizar el tratamiento contable y por ende la información
de estados financieros,principalmente públicos, relacionados con la actividad
agrícola. En particular, las IAS 41 determina el tratamiento contable de los activos
biológicos. Un activo biológico puede ser un animal o una planta.
En la actualidad, la norma indica que la cuantificación o medición de los activos
biológicos se realice al valor razonable menos su costo de ventas, siempre y cuando
la medición de este sea fiable. Elvalor razonable es el precio que se recibirá por
vender un activo o que se pagaría por transferir un pasivo, en transacciones de
mercado.
Durante 2014, las entidades que regulan las normas internacionales de
contabilidad, propusieron una modificación1 a la forma como se valora un grupo de
activos biológicos denominados “bearer plants” que son aquellas que producen
periódicamente un productoagrícola sin deteriorarse por un prolongado período de
tiempo. En particular, la modificación se refiere a los árboles que producen uvas, a
los arboles de caucho y palma de aceite. Esta modificación debe empezar a operar
en 2016.
La modificación propone que la medición y contabilización de valor del estos activos,
no se realice por el método de valor razonable como los otros productos agrícolas,
si noque se reporte bajo lo dispuesto en IAS 16, norma que se refiere al activo
propiedad planta y equipo. En esa situación, el costo histórico y la depreciación
deben ser tenidos en cuenta. El producto o cosecha de un activo biológico debe ser
medido como el valor razonable menos el costo de ventas.
En particular, el estudio de caso propuesto en este taller, presenta la situación de
una empresa con unvolumen importante de activos biológicos, en donde el reporte
de estados financieros se empieza a ver afectado, por variables con alto grado de
incertidumbre (precios y tasa de descuento), utilizadas en los modelos de
estimación del valor razonable de árboles de palma y caucho, teniendo en cuenta
1

Esta modificación seguramente está asociada a casos como el de Société International de Plantationset de
Finance

que este activo biológico no cuenta con un mercado líquido que permita referenciar
el valor razonable.

2- Respuestas a preguntas propuestas en el Caso Harvard: Société
International de Plantations et de Finance (SIPEF)

Respuesta a la primera pregunta: Respecto de la afirmación realizada por el
directivo de SIPEF, Michael St. Clair George, se entiende que este directivo
considera,que la forma de valorar los activos biológicos exigidos en la IAS 41 (por
valor razonable) es un tecnicismo absurdo. Esta interpretación de sus declaraciones
esta reforzada por la nota a los estados financieros número 9, presentada en el
estudio de caso, en donde se indica que los directivos de la empresa reconocen un
alto grado de incertidumbre en las variables utilizadas en el modelo de valorrazonable, las cuales a su vez pueden generar distorsiones en los estados
financieros.
Estoy de acuerdo en que para el caso particular de SIPEF, el modelo de valor
razonable no es el más adecuado para contabilizar los activos biológicos de la
empresa (árboles de palma y caucho), fundamentalmente porque no existe un
mercado profundo que brinde información de referencia para la posible realizacióndel activo. La alternativa de construir un modelo en donde los supuestos tienen un
alto grado de incertidumbre y volatilidad (en el caso de los precios), puede generar
distorsiones en el estado de resultados de la empresa, a través de valorizaciones o
desvalorizaciones del activo. Y principalmente por que el objetivo y negocio de la
empresa no es vender árboles de palma o caucho.
Adicionalmente,...