TALLER PLANEACION FINANCIERA 2

Materia: PLANEACION FINANCIERA
Profesor: Hernando Rodríguez

TALLER DE PROYECCIONES FINANCIERAS

Una empresa en proceso de creación desea determinar:
1. La viabilidad financiera
2. El impacto delas políticas de cartera, inventarios, endeudamiento y reparto de utilidades (contempladas en el plan estratégico financiero) sobre la situación financiera.
3. La capacidad de pago sobre el nivelendeudamiento planeado

. La información disponible extractada del estudio de factibilidad es la siguiente:

Costo de los estudios de factibilidad: $ 60.000.000
Ventas esperadas: Se deben tomar las cifrashistóricas del sector de las cantidades vendidas en los últimos 5 años. Se pretende penetrar el mercado en el año 1 de proyección en un 2%. A partir del año 2 se proyecta incrementar el volumen deventas al ritmo del crecimiento de la economía. (Tome como base el PIB) El precio proyectado para el año uno de proyección es de $135.000 la unidad y para los siguientes años un incremento en preciosequivalente a la inflación de año anterior. Las ventas se efectúan todas a crédito







Costos unitarios de Materia Prima: $30.000
Mano de obra directa: $ 20.000 por unidad (sin prestaciones)
Lasprestaciones sociales representan el 50% de los salarios a pagar y el 80% de ellas se pagan en efectivo durante el período.
Costos indirectos de fabricación del primer año
Mano de obra indirecta: $300.000.000
Mantenimiento: $60.000.000
Arrendamiento: $180.000.000
Otros costos indirectos de fábrica: $240.000.000
Gastos de administración y ventas: 1.000.000.000
Se debe comprar una máquina por $5.000.000.000, cuya vida útil se estima en 10 años y se deprecia por el método línea recta
Un banco local prestará recursos al 20% anual. El plazo para pagarlos será de 5 años y se cancelará en cuotasiguales al final de cada año
La tasa de impuesto a la renta será del 35%
Los proveedores de materia prima conceden un plazo de 45 días para el pago.
Para el primer año de operaciones se desea mantener...