TASA DE INTERES Diana

TASA DE INTERES


1. CONCEPTO

Es la valoración del costo que implica la posesión de dinero producto de un crédito. Crédito que causa una operación, en cierto plazo, y que se expresa porcentualmente respecto al capital que lo produce. Es el precio en porcentaje que se paga por el uso de fondos prestables.

Es decir es un porcentaje que se traduce en un monto de dinero, mediante el cual se pagapor el uso del dinero.
Es un monto de dinero que normalmente corresponde a un porcentaje de la operación de dinero que se esté realizando.
Si se trata de un depósito, la tasa de interés expresa el pago que recibe la persona o empresa que deposita el dinero por poner esa cantidad a disposición del otro. Si se trata de un crédito, la tasa de interés es el monto que el deudor deberá pagar a quien lepresta, por el uso de ese dinero.
2. CLASES DE TASAS DE INTERES

Existen dos tipos de tasas de interés:
A. La tasa pasiva o de captación, es la que pagan los intermediarios financieros por el dinero captado, de los ahorristas. Asimismo, los bancos pagan diferentes tasas de interés (pasivas) al público según el tipo de depósito:
Tipos de Depósitos
Tasa de Interés
a Mayo del 2006
Cuenta corriente1,1%
Ahorro
1,3%
Plazo hasta 30 días
5,0%
Plazo mas de 360 días
7,6%

B. La tasa activa o de colocación, es la que reciben los intermediarios financieros de los demandantes (personas naturales o jurídicas) por los préstamos otorgados. Esta última siempre es mayor, porque la diferencia con la tasa de captación es la que permite al intermediario financiero cubrir los costos administrativos, dejandoademás una utilidad.
La tasa de interés activa es una variable clave en la economía ya que indica el costo de financiamiento de las empresas.
La tasa activa está compuesta por: el costo de los fondos (bonos del tesoro Americano + Riesgo País + Riesgo de Devaluación) más el riesgo propiamente de un préstamo como es (riesgo de default por parte de la empresa + Riesgo de liquidez, producto de unainesperada extracción de depósitos + costos administrativos del banco para conceder créditos).
Los bancos cobran diferentes tasas de interés (activa) a sus clientes de acuerdo con los ingresos del prestatario y al uso del crédito:
Segmentos
Créditos a :
Tasa de Interés a Mayo 2006
Comercial
Empresas
9,81%
Hipotecario
Familias para compras de viviendas
9,95%
Consumo
Personas naturales (tarjetas decrédito)
38,63%
Microempresa
Pequeñas y Mediana Empresas
41,43%
A la diferencia entre la tasa activa y pasiva se le denomina: spreadbancario.
3. TIPOS DE TASA DE INTERES.
Hoy en día en el argot financiero encontramos un conjunto de tipos de tasas de interés que constituyen la base del desarrollo de productos financieros por parte de la competencia que se desarrolla con la finalidad de obtener unaparticipación o cuota atractiva del mercado.
Tasa de Interés Nominal
Es la tasa de interés (In) básica o de referencia para un determinado periodo de tiempo. Es necesario mencionar que esta tasa sirve como insumo para el cálculo de otras tasas, tales como, tasas efectivas. Así mismo no incluye capitalización.
Tasa de interés proporcional

Es la tasa de interés (IP) que se deriva de la tasanominal, y esta depende de la unidad de tiempo o número de periodos al año (t) elegida para trabajar una operación financiera, por lo tanto, existirán diversas tasas proporcionales. Sin embargo, hay algo importante que acotar, el sistema financiero no nos cobra esta tasa, en consecuencia no significa el verdadero precio de comprar dinero.
Cuando se trata de este tipo de tasas se puede ir de una tasanominal anual a periodos menores dividiendo o de periodos menores a mayores multiplicando, por ejemplo a un año.
Se calcula simplemente dividiendo la tasa de interés nominal (TN) entre el periodo o unidad de tiempo definida.

Tasa de interés efectiva

La tasa de interés efectiva (Te), es considerada como el costo financiero de una deuda o el beneficio o ganancia obtenido de un depósito, ya que esta...