Derecho corporativo

NOMBRE DE LA ASIGNATURA: INGENIERIA FINANCIERA |

CICLO: | | CLAVE DE LA ASIGNATURA: |
NOVENO SEMESTRE | | |

SERIACIÓN: | Ninguna | | TOTAL DE HORAS/ SEMANA: | 4 |
HORAS TEÓRICAS/ SEMANA: | 4 | | TOTAL DE HORAS/SEMESTRE: | 60 |
HORAS PRÁCTICAS/ SEMANA: | 0 | | NÚMERO DE CRÉDITOS | 8 |JUSTIFICACIÓN |
Por el término de ingeniería financiera nos referimos a los distintos instrumentos financieros con los que cuentan los centros bursátiles para minimizar el riesgo en la compra o venta de diferentes insumos, así como para salvaguardar de la mejor manera posible el valor de los activos de las empresas, maximizando el valor del accionista perseguido por toda buena administraciónfinanciera. Ingeniería Financiera involucra la creación de instrumentos o combinaciones de instrumentos ya creados para controlar la volatilidad en los valores bursátiles asegurando una ganancia o beneficio en su manejo. |

PROPÓSITO DE LA ASIGNATURA |
Al finalizar el curso, el alumno analizará y evaluará las diferentes opciones financieras para optimizar la inversión de capital y lasopciones de cobertura ante el riesgo de los negocios. |

UNIDADES DE APRENDIZAJE I. FUNDAMENTOS DE INGENIERÍA FINANCIERA1. Alcance y necesidad de un enfoque disciplinario 2. Herramientas y aplicaciones 3. Teoría financiera moderna: equilibrio vs caos II. MERCADO DE DERIVADOS1. Mercado de derivados 2. Productos derivados en México 3. Cobertura y volatilidad de los precios 4. Cobertura concontratos a plazo 5. Cobertura con contratos de futuro 6. Cobertura con contratos de opciones 7. Operaciones de permutas financieras 8. Cobertura del riesgo de interés (Swap de interés) 9. Cobertura del riesgo de cambio (Swap de tipo de cambio) 10. Estrategias de opciones y su graficación. 11. Árboles binomiales 12. Método Black-Scholes UNIDADES DE APRENDIZAJE III. CALCULO DE LA TASA DEDESCUENTO 1. Costo del Capital Promedio Ponderado (WACC) 2. Modelo del CAPM (Capital Asset Pricing Model) 3. Adaptación de WACC para Latinoamérica 4.Caso práctico IV. VALUACION DE UNA EMPRESA1. Flujo de efectivo para la valuación de empresas 2. Valuación Relativa (Múltiplos) 3. Proyección de fuentes de financiamiento 4. Caso Práctico V. VALUACIONES DE OPCIONES REALES1. Opciones Reales 2. Comparación deOpciones Reales vs. Flujos Descontados 3. Caso Práctico (Petróleos) | |

| Elaboró: | Revisó Contenido: | Autorizó: |
Puesto | Asistente de la Coordinación de Modelo Educativo | Coordinador de Modelo Educativo | Director General de Planeación |
Firma | | | |
Nombre | C.P. Miguel Angel Vargas Toledo | ||

Desglose por unidad

Temas/subtemas | Actividades de aprendizaje | Criterios de evaluación | Bibliografía |
I. FUNDAMENTOS DE INGENIERÍA FINANCIERAObjetivo: Describir el empleo de la ingeniería financiera como herramienta para maximizar el valor del accionista o como instrumento de especulación. Tiempo: 6 horas |
I.1. Alcance y necesidad de un enfoquedisciplinario | Realizar una lluvia de ideas sobre la unión de la ingeniería y de la finanzas, que resultado pueden obtener. Enmarcar el campo de acción de la materia dentro del enfoque de las finanzas. | 1 2 3 | HULL, JOHN. Introducción a los futuros y opciones. 4° edición. España, 2002. Pearson Prentice Hall. |
I.2. Herramientas y aplicaciones | El alumno realizaráinvestigaciones del tema y elaborará resúmenes y cuadros sinópticos producto del análisis de la investigación Exposición y análisis de la información investigada | | HULL, JOHN. Introducción a los futuros y opciones. 4° edición. España, 2002. Pearson Prentice Hall. |
I.3. Teoría financiera moderna: equilibrio vs. Caos | El alumno realizará investigaciones del tema y...