Analisis financiero

ESTRUCTURA DEL INFORME DEL ANALISIS FINANCIERO
A) PLANEAMIENTO DEL ANALISIS

* Usuario: cliente
* Objetivo: identificar si la Asociación tiene capacidad de ofrecer garantías, así mismo la continuidad de la Asociación.
* Alcance: ejercicio 2008
Variables de análisis:
1. Liquidez
2.1 activo corriente…pasivo corriente
2.2 cuentas por cobrarcomerciales…activo corriente

2. solidez
3.3 activo no corriente…pasivo no corriente
3.4 capital propio…capital ajeno

3. rentabilidad
4.5 utilidad neta…ventas
4.6 utilidad neta…patrimonio
Métodos:
* vertical:
* porcentajes integrales-ratios y comparativos.
* horizontal:
* comparativo
Entorno: la economía peruana presenta una situacióneconómica y financiera estable aunque con un grado de inflación bajo-moderado debido a factores externos como la crisis hipotecaria en EE.UU.
B) PAPELES DE TRABAJO


RATIOS FINANCIEROS
I) LIQUIDEZ
1.1 activo corriente…pasivo corriente
| activo corriente | | | pasivo corriente |
a) | 992804 | 88,28% | | | 372613 | 33,13% |

b) | composición del activocorriente | | | |
| | | | S/. | % | acumulando |
| caja y bancos | | 917582 | 92,42% | 917582 |
| cuentas por cobrar comerciales | 34699 | 3,50% | |
| otras cuentas por cobrar | | 40523 | 4,08% | |
| gastos por anticipado | | | 0,00% | |
| | | | 992804 | 100,00% | |
La asociación para cubrir sus deudas solo tendrá que recurrir a un desembolso de caja bancos, ya quelas obligaciones del pasivo corriente está representado por S/. 372613 lo cual es factible cubrirlo con caja y bancos que está representado por S/. 917582

| | | | | | liquidez general |
| | | | | S/. | | Año 2008 | |
c) | Liquidez general : | activo corriente = | 992804 | | 2,66 | |
| | | pasivo corriente | | 372613 | | | |
| | | | | | | Año 2007 | || | | | | 828920 | | 1,49 | |
| | | | | 554602 | | | |
La liquidez de la Asociación es buena, por lo que mayor será la capacidad de la empresa para satisfacer las deudas que vencen a corto plazo

Prueba defensiva:
| | | | | año 2008 | redondeo |
caja bancos X | 365 | 917582 | x 365 | | 898,83 | 899 |
pasivo corriente | | 372613 | | | | |
| | || | año 2007 | |
| | 558840 | x 365 | | 367,79 | 368 |
| | 554602 | | | | |
A la Asociación solamente le alcanzará efectivo hasta 899 días, es decir el efectivo con la que cuenta la empresa alcanzará 899 días para cubrir las obligaciones.

d) Capital de trabajo:
| | | | año 2008 | año 2007 |
activo corriente | | pasivo corriente | | S/. | S/. |
992804 |  - |372613 |  = | 620191 | |
| | | | | |
828920 | - | 554602 | = | | 274318 |
| | | | | |
| | | | | |
caja bancos | | pasivo corriente | | S/. | |
917582 |  - | 372613 |  = | 544969 | |
| | | | | |
558840 | - | 554602 | = | | 4238 |
La Asociación cuenta con S/. 620191 la cual es la capacidad que se tiene paracontinuar operando.

La Asociación cuenta con S/. 544969 para que pueda trabajar el siguiente año.

OPINION:
La Asociación presenta una liquidez general de 2.66, la cual al compararlo con el índice del sector financiero que es 2, se concluye que la liquidez de la empresa es buena, por lo que la Asociación podrá satisfacer las deudas u obligaciones que vencen a corto plazo. Se haverificado y corroborado que el efectivo con la que cuenta la empresa cubrirá 899 días para sus posteriores actividades. El capital de trabajo con la que cuenta la empresa es de S/. 620191 la cual estaría compuesto por las cuentas por cobrar comerciales S/. 34699, otras cuentas por cobrar S/. 40523 y una parte de caja y bancos S/. 544969, de lo que se puede concluir que el capital de trabajo...