Finanzas i

ANALISIS FINANCIERO - ECONOMICO

1

CONTENIDOS Marco Conceptual Fuentes de Información Diagnostico Financiero - Económico Análisis Patrimonial Análisis Financiero Análisis Económico
2

1

ADMI ISTRACIÓ

FI A CIERA

PASADO
1 AÑO

FUTURO
HOY CORTO PLAZO GESTIÓ DE CAPITAL DE TRABAJO
PREPARACIÓ Y EVALUACIÓ DE PROYECTOS

LARGO PLAZO
DECISIO ES FI A CIERAS BAJO RIESGO

ESTADOSFI A CIEROS D I A G O S T I C O
3

A ALISIS DE LOS ESTADOS

PLA IFICACIÓ FI A CIERA DE CORTO PLAZO

MERCADO DE CAPITALES

CRITERIOS FINANCIEROS BÁSICOS
LA RENTABILIDAD LA LIQUIDEZ EL RIESGO

ECO OMICO

FI A CIERO
4

2

FUNCIONES DIRECCION FINANCIERA
DIAGNOSTICO FINANCIERO PLANEACION FINANCIERA DECISIONES DE INVERSIÓN ESTRUCTURA DE CAPITAL VALORIZACIÓN DE EMPRESAS GESTIÓN DERIESGO

5

GESTIÓN DE RECURSOS FINANCIEROS
1.

LA ASIGNACIÓN Y GESTIÓN DE LOS RECURSOS INVERTIDOS EN LA EMPRESA Gestión de tesorería Gestión e inversión en capital de trabajo Inversiones activos fijos

2. CAPTACIÓN DE RECURSOS FINANCIEROS EL FINANCIAMIENTO Tipo de recursos financieros Naturaleza de la necesidad financiera Mezcla óptima 3. LA DISTRIBUCIÓN DE UTILIDADES

6

3GESTIÓN DE RECURSOS FINANCIEROS
GESTIÓN FINANCIERA DE CORTO PLAZO
-Gestión del Capital de Trabajo -Gestión de Tesorería -Presupuestos de Operaciones GESTIÓN DE MEDIANO Y LARGO PLAZO -Presupuesto de Capital -Flujo Neto de Fondos -Inversiones en Activo Fijo -Financiamiento de Largo Plazo -Mercado de Capitales
7

CONTENIDOS DEL CURSO Marco Conceptual Fuentes de Información Diagnostico Financiero -Económico Análisis Patrimonial Análisis Financiero Análisis Económico
8

4

METODOLOGIA BASICA DE DIAGNOSTICO Y PLANIFICACIÓN FINANCIERA
1.-Identificación de la Empresa en el Sector 1.Industrial. 2.- Ordenamiento de los Estados financieros. 2.3.-Análisis Patrimonial o de Estructura. 3.4.- Análisis Financiero o del Circulante. 4.5.-Análisis Económico. 5.6.-Estado de Resultados Proyectado.6.7.-Presupuesto de tesorería. 7.8.-Balance Proyectado. 8.9

FUENTES DE INFORMACIÓN

Estados Financieros Básicos Estados Financieros Complementarios

Balance General Estado de Resultados

Estado de Cambios en la Posición Financiera Estado de Flujo de Efectivo
10

5

BALANCE
•Es un estado final de la contabilidad. •Muestra la posición financiera de la empresa en un momento determinadodel tiempo. Por eso se dice que es como una foto de la empresa. • Señala los Activos (lo que tiene la empresa : bienes y derechos), ordenados por liquidez; y los liquidez; Pasivos (lo que debe la empresa), separados en Pasivos Exigibles (deuda con terceros) y Patrimonio (deuda con los dueños ).
11

ESQUEMA BASICO DE ORDENACIÓN
ACTIVO
+ L I Q U I D E Z OTROS ACTIVOS
12

PASIVO
+ PASIVO E XI

ACTIVO CIRCULA TE

CIRCULA TE

DEUDA
LARGO ACTIVO FIJO

G I B L

PLAZO

CAPITALES

E -

PROPIOS

6

CLASIFICACION CUENTAS DE ACTIVO
ACTIVO CIRCULANTE Operacional Disponible Deudores por ventas Existencias valores negociables Deudores varios Operacional No operacional

No operacional

ACTIVO FIJO OTROS ACTIVOS

Material

Intangibles inversiones otras soc.
13CLASIFICACION CUENTAS DE PASIVO
Circulante ó Deuda a corto plazo PASIVO Deuda a largo plazo Operacional

No Operacional

PATRIMONIO

Capital social Utilidades retenidas Reservas
14

7

1.2.1. El Estado de Resultados
El Estado de Resultados tiene por finalidad, exponer la situación económica de la empresa e informar el origen de los ingresos, gastos y resultados netos obtenidos desus operaciones durante un período determinado de tiempo. Este estado financiero, a diferencia del balance general, es dinámico, debido a que presenta los saldos acumulados de ingresos y gastos producidos durante un determinado período.

15

ESTADO DE RESULTADOS
Es una buena información respecto de los márgenes con que opera la empresa, pudiendo evaluarse su rentabilidad. rentabilidad. Los...