intermediacion financiera

INTERMEDIACIÓN FINANCIERA

La intermediación financiera es la función esencial de la banca y consiste en la captación de recursos líquidos excedentes del público depositante, para dirigirlos a cubrir la demanda de préstamos del público con necesidades de financiamiento. No obstante, la Función principal de esta actividad es canalizar fondos desde los ahorrantes a los inversionistas.Es un proceso donde las instituciones financieras como las instituciones bancarias (indirectas) y las casas de instituciones de bolsa (directas) trasladan recursos de los agentes superavitarios que son aquellos que tienen recursos en exceso y buscan invertir su excedente que además son potencialmente prestables hacia los agentes deficitarios, es decir, agentes económicos que encuentra ensituación de insuficiencia de fondos, por ser sus necesidades financieras superiores a su disponibilidad de recurso, por tanto necesitan fondos para financiarse.
La función de intervención que realizan las instituciones nacionales de crédito, organismos, auxiliares, instituciones nacionales de seguros y fianzas y demás instituciones o entidades legalmente autorizadas para constituirse como medios deenlace, entre el acreditante de un financiamiento y el acreditado, obteniendo una comisión por su labor de concertar los créditos en los mercados de Dinero nacionales e internacionales.

La Intermediación Financiera Directa

Sucede cuando existe un contacto directo entre los agentes superavitarios y loa agentes deficitarios. Esta se realiza en el mercado de valores, donde participan losagentes deficitarios emitiendo acciones y bonos que son adquiridos por los agentes superavitarios, de esta forma para captar recursos que serán re-invertidos en actividades productivas. Esta modalidad de intermediación financiera es regulada por la Comisión Nacional de Valores (CNV).

La Intermediación Financiera Indirecta

Sucede cuando el agente superavitario tiene un contacto directo ono puede llegar a identificar al agente deficitario. Un ejemplo cásico de esta modalidad es un ahorrista que ha depositado su dinero en el banco, que no llegará a tener contacto directo o a identificar a los beneficiarios de créditos que otorga al banco con sus fondos. Esta modalidad de intermediación financiera es regulada por la Superintendencia de bancos y otras entidades financieras (SUDEBAN).El gobierno emplea actualmente el 25% de los fondos en el sistema de intermediación bancario (el dinero de los ahorristas) para financiar el déficit presupuestario y la deuda pública.
El Sistema de Intermediación Financiera es clave en el desarrollo económico de un país y tiene beneficios para los usuarios:

Desde el punto de vista del ahorrista:

Obtiene una remuneración alsacrificar su liquidez.
Dependiendo de los tipos de ahorro y los plazos que utilice, logra obtener un adecuado equilibrio entre rentabilidad, riesgo y liquidez.
Recibe servicios adicionales que le facilitan las transacciones.

Desde el punto de vista de quien recibe el servicio (prestatario):

Las empresas obtienen recursos financieros, tanto para capital de inversión como para capital detrabajo.
Las personas naturales, a través del sistema de intermediación, pueden financiar la adquisición, construcción, refacción, remodelación de su vivienda o la compra de bienes y/o servicios.
En definitiva, el problema básico de un banco es conseguir la máxima rentabilidad, pero garantizando al mismo tiempo la liquidez suficiente, restringiendo al máximo el riesgo y resguardando su solvencia.La solvencia, además, debe ser asegurada con unos recursos propios (capital y reservas) suficientes, que le permitan hacer frente a posibles situaciones de riesgo derivadas de la insolvencia de sus deudores.
La definición usual de margen de intermediación de un banco es la diferencia en puntos porcentuales entre la tasa de interés que paga a sus depositantes o tasa pasiva; y la tasa de...