las microfinanzas en bolivia

2.3 El Sistema Financiero
El Sistema Financiero regulado de Bolivia opera con 13 Bancos, 12 Mutuales de Ahorro y Préstamo, 8 Fondos Financieros Privados y 24 Cooperativas de Ahorro y Crédito Abiertas. Corresponde también incluir dentro del sistema financiero al conjunto de Instituciones Microfinancieras (IMF) agrupadas en FINRURAL. Se trata de 13 ONGs financieras no reguladas de las cuales sedispone de información sistematizada. Las IMF asociadas a FINRURAL que funcionan con mecanismos y sistemas de autorregulación; sus actividades están específicamente orientadas al campo de las microfinancieras y operan articuladas a los servicios financieros del Sistema regulado en el desarrollo de sus operaciones.
En el Sistema Bancario, al 31 de diciembre de 2005, el volumen de los depósitosdel público alcanzó a 2.687 millones de dólares con un crecimiento de 8.5 % respecto al cierre de la gestión anterior1. Esos resultados son favorables, sobre todo si se tiene en cuenta que en los cinco años anteriores se presentaron permanentes contracciones de los depósitos del público. Los depósitos en moneda extranjera alcanzan al 85.5% del total de depósitos de la banca.
La cartera de créditosde la banca, en los últimos años tuvo una permanente contracción, empero al cierre de la gestión 2005 se registró una leve mejoría con un cifra global de 2.318 millones de dólares, mayor en 7.3 millones de dólares respecto al saldo de la gestión anterior. El destino de las operaciones crediticias de la banca se refleja en las siguientes proporciones: el 47.2% del total de la cartera de créditosfue otorgado al sector productivo (agropecuario, extracción de petróleo y gas natural, minería, industria manufacturera, producción y distribución de energía eléctrica y construcción); el 15.2% fue canalizado a las actividades comerciales, el 22.3$ a servicios inmobiliarios empresariales y de alquiler; el saldo, se distribuyo entre otras actividades de servicios y la intermediación financiera. Lacartera en mora alcanzó a 288 millones de dólares, equivalente al 12.4% de la cartera total, empero, ese índice de morosidad es inferior al registrado en diciembre del 2004 (13.5%). Las previsiones por incobrabilidad de cartera y contingente alcanzaron a 77.8% de la cartera en mora.
Por su parte, el sistema mutual, al 31 de diciembre de 2005, registró un total de 403.2 millones de dólares endepósitos del público, con un incremento de 5.4% respecto a diciembre de la gestión anterior. Los depósitos del público en las mutuales muestran un mayor grado de dolarización que en el sistema bancario, en efecto, el 93.6% de los depósitos han sido efectuados en dólares americanos.
En diciembre de 2005, la cartera de créditos de las mutuales alcanzó a 275.3 millones de dólares, cifra inferior en1.1 millones respecto a diciembre de 2004. Por la orientación del negocio de las mutuales, el 74.1% de los créditos estuvieron destinados a la adquisición y refacción de bienes inmuebles; el 7.5% de los créditos se destinaron a actividades comerciales, el 14.0% a créditos de consumo y el 4.4% a microcrédito. La mora registrada en el sistema mutual fue de 9.3%
En cuanto al sistema de fondosfinancieros privados (FFP), incluyendo los bancos Solidario y Los Andes Procredit, durante la gestión 2005, continuaron con el comportamiento creciente de sus actividades. Los depósitos del público al finalizar la gestión alcanzaron a 370.9 millones de dólares, lo que significó un incremento de 24.5% respecto a diciembre de 2004.
La cartera de créditos de los FFP llegó a 532.9 millones de dólares. Esacartera fue financiada en un 69.3% con las obligaciones con el público. La mora de este grupo de entidades fue de 2.2%, porcentaje sustancialmente inferior al registrado por el total del sistema financiero (10.1%). El destino de los créditos de este grupo financiero se dirigió en un 35.6% a actividades de comercio, 21.2 a otras actividades de servicios, 11,9 a la industria manufacturera, 108 a...