universitario

SEMINARIO SOBRE CONTABILIDAD PÚBLICA
ADOPCIÓN DE LAS NICSP
CIUDAD DE PANAMÁ
1 a 3 de abril de 2014

CONTABILIDAD Y VALORACIÓN
DE ACTIVOS Y PASIVOS
FINANCIEROS
Arantxa López Cascante

Abril, 2014

DEFINICIÓN DE PASIVO
FINANCIERO

CUALQUIER PASIVO QUE SEA:
UNA OBLIGACIÓN CONTRACTUAL:

• De entregar efectivo u otro activo financiero a
otra entidad; o

• De intercambiar con otraentidad activos
financieros
o
pasivos
financieros
en
condiciones potencialmente desfavorables para
la entidad

RECONOCIMIENTO DE UN
PASIVO FINANCIERO

UNA ENTIDAD RECONOCERÁ UN PASIVO
FINANCIERO EN SU ESTADO DE SITUACIÓN
FINANCIERA CUANDO SE CONVIERTA EN
PARTE OBLIGADA SEGÚN LAS CLÁUSULAS
CONTRACTUALES DEL INSTRUMENTO EN
CUESTIÓN.

MEDICIÓN DE UN PASIVO
FINANCIERO

MEDICIÓNINICIAL:
Al reconocer inicialmente un pasivo financiero la
entidad lo medirá por su valor razonable menos
los costos de transacción que sean
directamente atribuibles a la emisión del mismo
(salvo que el pasivo se contabilice con
posterioridad a valor razonable con cambios en
resultados).

MEDICIÓN DE UN PASIVO
FINANCIERO

MEDICIÓN POSTERIOR:
Después del reconocimiento inicial, unaentidad
medirá todos sus pasivos financieros al costo
amortizado utilizando el método de la tasa de
interés efectiva .
(salvo las excepciones previstas en el párrafo 49 de la
NICSP 29, tales como: pasivos financieros a valor razonable
con cambios en resultados, contratos de garantía, pasivos
financieros designados como partidas cubiertas, entre otros)

PASIVOS FINANCIEROS A
COSTOAMORTIZADO
LOS PASIVOS FINANCIEROS QUE SE REGISTRAN AL
COSTE
AMORTIZADO
CONSTITUYEN
GENERALMENTE LA MAYOR PARTE DE LOS
PASIVOS FINANCIEROS DE LA ENTIDAD:
Deudas representadas en valores negociables
Préstamos recibidos de Entidades de Crédito y
Organismos Nacionales e Internacionales
Otros débitos y partidas a pagar

COSTE AMORTIZADO DE
UN PASIVO FINANCIERO
 Importe al que inicialmente fuevalorado el
pasivo financiero



MENOS: Rembolsos de principal que se hubiesen
producido



MÁS O MENOS, SEGÚN PROCEDA:
La
amortización acumulada –calculada con el método
de la tasa de interés efectiva- de cualquier
diferencia entre el importe inicial y el valor de
rembolso en el vencimiento.

Método de la tasa de interés
efectiva
Es un método de cálculo del costo amortizado deun
(activo financiero o un) pasivo financiero y de imputación
del (ingreso o) gasto financiero a lo largo del periodo
relevante.

LA TASA DE INTERÉS EFECTIVA (pasivos financieros)
Es la tasa de descuento que iguala exactamente los flujos
de efectivo por pagar estimados a lo largo de la vida
esperada del instrumento financiero con el importe neto
en libros del pasivo financiero.EJEMPLO DE PASIVOS
FINANCIEROS
A COSTE AMORTIZADO
La entidad XX emite un empréstito el 1 de enero de 2011 formado por
1.000 obligaciones de valor nominal 5 u.m. emitidas a la par y que se
deberán reembolsar al 103% el 31/12/2012. Estas obligaciones devengan
un interés del 5% anual pagadero el 31/12 de cada año. Los gastos de la
emisión son 100 u.m.
Valoración inicial: (1.000x5) - 100=4.900Valoración reembolso: 1.000x5x103% = 5.150
El 31/12 de cada año pagará por intereses: 5.000x0,05=250
El tipo de interés efectivo se determina de la siguiente forma:
(lo que recibe la entidad = lo que entrega la entidad)
4.900=250/(1+i) +250/(1+i)2 + 5.150/(1+i)2
De donde : i =0,075601432 = (7,56%)

EJEMPLO DE PASIVOS
FINANCIEROS
A COSTE AMORTIZADO
CÁCULO DEL COSTE AMORTIZADO
Fecha

Gastofinanciero

Pago

Coste amortizado

(gt=ct-1xi)

(pt)

ct=ct-1+gt-pt

1/1/2011

4.900,00

31/12/2011

370,45

250,00

5.020,45

31/12/2012

379,55

250,00

5.150,00

EJEMPLO: pasivo financiero a coste
amortizado (1/1/2011)
EN EL MOMENTO DE LA EMISIÓN POR EL
VALOR RAZONABLE DE LA
CONTRAPRESTACIÓN RECIBIDA
Tesorería

DEBE

HABER

5000

Pasivo...