Presentación COPEC 2011

EL MERCADO DE LOS COMBUSTIBLES
EN CHILE
VISIÓN DE COPEC

Junio de 2006
Junio de 2006
1

CONTENIDOS

ESTRUCTURA DEL MERCADO

PRECIOS

COMPETITIVIDAD DEL MERCADO

CONCLUSIONES

2

CONTENIDOS

ESTRUCTURA DEL MERCADO
Estructura del mercado
Detalle distribución

PRECIOS

COMPETITIVIDAD DEL MERCADO

CONCLUSIONES

3

ESTRUCTURA DEL MERCADO
Mercado Internacional
CrudoCrudo

Refinerías
Refinerías

Mercado Chileno
Refinerías
Refinerías

Almacenamiento
Almacenamiento

Distribución
Distribución

Crudo

Industriales
50%

Refinados

Minoristas
50%

1.444 Estaciones
de Servicio

4

ESTRUCTURA DEL MERCADO: REFINACIÓN
Enap es el único refinador y fija sus precios con criterio de paridad de importación para las compañíasdistribuidoras.
Enap posee una ventaja logística con respecto a otras refinerías del mundo que proviene de la
ubicación geográfica de Chile, pues los precios de venta se fijan según el precio de las refinerías en el
golfo más el flete de traerlos a Chile, gasto que efectivamente no incurre Enap al refinar los productos
en Chile.

C + F1

P + F2

C + F1

--- Crudo
- - Producto

5

ESTRUCTURA DELMERCADO: REFINACIÓN
El resultado Operacional de Enap ha aumentado en los últimos años, esto se debe al
aumento en el margen de refinación en el mundo.

Resultado Operacional v/s Margen Refinación U.S.

400

15

300

10

200

5

100

0

(MM US$)

500

20

(US$/bbl)

25

0
2003

R. Operacional Enap

2004
Mg Ref Bruto G93

2005
Mg Ref Bruto G97

2006* EstMg Ref Bruto Die
6

ESTRUCTURA DEL MERCADO
Distribución

Enap
Industriales
45%

Minoristas

Imports

55 %

1.444 Estaciones
de Servicio

7

DETALLE DISTRIBUCIÓN COPEC
Ventas Chile – Año 2005

Kerosene
8%

P.C.
15%

Gasolina
25%

Diesel
52%

Total 2005 : 11,6 MM m3

8

DETALLE DISTRIBUCIÓN COPEC
Ventas por Canal de Copec (MM m3) – Año 2005
4,0
3,5
3,0MM m3

2,5

P.C.
Kerosene

2,0

Diesel
Gasolina

1,5
1,0
0,5
0,0
Concesionario

Industrial

9

DETALLE DISTRIBUCIÓN COPEC
Minoristas
Minoristas
(Estaciones de Servicio)
(Estaciones de Servicio)

Mayorista
Mayorista

ADM. DIRECTA O
FILIALES
117 Estaciones de
Servicio

Concesi
onadas
81%

Adm.
Propia o
filiales
19%

CONCESIÓN
506 Estaciones deServicio

Precio
Precio
Enap
Enap

Precio
Precio
Público
Público
Margen Mayorista

Margen Minorista

Margen de Distribución

El mercado minorista en
que participa COPEC
opera a través de
múltiples empresarios, a
los cuales la Compañía
provee

10

DETALLE DISTRIBUCIÓN COPEC
Ventas Concesionario de Copec (MM m3) – Año 2005
1.400.000

1.400.000

1.200.000

1.200.000C.Elec - 5%

Storage 10%
1.000.000

C.Elec - 6%

1.000.000

TAE 11%
800.000

800.000

Tradicio
nal - 92%

TCT 28%
600.000

600.000

400.000

Copec entrega distintas formas de pago
para facilitar la operación de sus clientes:
TCT (Tarjeta de Transporte Copec)
TAE (Tarjeta de Abastecimiento
Empresa)Cupón Electrónico
Taxi Amigo
Storage.

400.000

Tradicio
nal - 45%200.000

200.000

TA - 3%

0

0

Gasolina

Diesel

11

CONTENIDOS

ESTRUCTURA DEL MERCADO

PRECIOS
Revisión histórica
Estructura de precios

COMPETITIVIDAD DEL MERCADO

CONCLUSIONES

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PRECIOS
Breve revisión histórica
Desde el año 2000 hasta hoy
los precios del crudo se han
triplicado*

Evolución Precio de Crudo
WTI (US$/bbl)

100
80

Los preciosinternacionales de
los productos refinados han
seguido la misma tendencia

60
40
20

2006

2005

2004

2003

2002

2001

2000

0

El dólar ha presentado
variaciones importantes en los
últimos años

Precio Productos US Gulf*
* Promedio Semanal Indicadores Platts Gas Unl 87 y Heating Oil N°2

300

Dolar 2000 - 2006
Gasolina 93 US Gulf
800

250

P. Diesel US Gulf...