Quiebra De Fotokina
Páginas: 9 (2148 palabras)
Publicado: 22 de noviembre de 2012
[pic]
Universidad Americana
Derecho y Ciencias Políticas
Elementos Jurídicos de Quiebra
Caso FOTOKINA
A consideración del profesor
Myrna Córdoba
Proponentes:
Elba González Díaz
Marcelino Castillo Villalaz
Gerald Cumberbatch
QUIEN ERA EL GRUPO FOTOKINA
El Grupo Fotokina fue fundado en 1973 por Choithram Nandwani.
La que podría ser la segunda quiebra más grande en la historiapanameña, la del Grupo Fotokina, fue solicitada por los acreedores de esta empresa (unos 15 bancos), a raíz de una deuda por más de 50 millones de dólares, informaron fuentes bancarias en su momento.
El Grupo Fotokina inició un proceso de reestructuración de compromisos financieros por 55 millones de dólares, con unos 15 bancos locales, entre los cuales se encontraban el HSBC, el Banco deEscocia, Global Bank y Banco Atlántico.
Esta situación se presentó, principalmente, por la disminución de las ventas entre las diferentes empresas del Grupo, lo que se sumó a la “ineficacia” en el cobro de unos 54 millones de dólares en el extranjero: México (24 millones) y Venezuela (30 millones).
EL ACUERDO
El acuerdo al que se llegó con los acreedores locales fue el de refinanciar unaextensión de los plazos de los créditos, de manera de cumplir con los vencimientos inmediatos, darles seguridad a los accionistas de la compañía y asegurar nuevas inversiones para ese año, para lo cual se constituyó un fideicomiso, pero mismo no prosperó. El fideicomiso no prosperó, de acuerdo con la fuente bancaria, porque los bancos no accedieron a entregar las cartas de crédito respectivas paralograr la reestructuración necesaria y sacar adelante la empresa.
REMATE DE BIENES EN MIAMI
Fueron rematados los bienes de Fotokina en Miami, por seis millones de dólares. Este remate estuvo dentro de los compromisos adquiridos por la empresa, ya que se determinó que Fotokina Miami no iba a seguir operando.
DECLARACION FORMAL DE LA QUIEBRA
En junio de 2002 el Juzgado Decimoséptimo declaróformalmente la quiebra del referido grupo en el que aparecían como responsables directos:
1. Chothram Nandwani,
2. Ram Chothram Nandwani y
3. Murli Kishinchand Chugani.
Estas tres personas enfrentaron un proceso penal radicado en la Fiscalía Tercera de Circuito. El Juzgado Decimoseptimo solicitó un peritaje que, según las fuentes consultadas, reportó manejos fraudulentos enestas operaciones.
DESVÍO DE FONDOS
La fiscalía ha podido acreditar, según las mismas fuentes, que el dinero producto de las ventas realizadas en las tiendas de Fotokina no era depositado en las cuentas bancarias que mantenía la empresa, sino que era desviado mediante cheques al portador que, a su vez, eran depositados en una cuenta bancaria en la que tenían derecho a firma los tresdirectivos arriba mencionados. De esa cuenta se giraban cheques para cubrir gastos personales tales como compra de lujosos relojes, invertir en otros negocios, abrir plazos fijos a nombre de sus esposas e hijas y además salían los fondos para sufragar el pago de servicios públicos. También se determinó, dijeron las fuentes de la fiscalía, que el grupo realizó ventas que sólo eran en papel porque lamercancía nunca salía de los depósitos. Una de ellas fue el caso de una cuenta por cobrar en Paraguay a nombre de una empresa, Mundo Eléctrico que, en realidad, era una sucursal de Fotokina. Incluso, la persona encargada de administrar esa empresa fue empleada de Fotokina a mediados de los ochenta en una de sus empresas en la Zona Libre. Se determinó asimismo que los auditores no aplicaron losmanuales de contabilidad aceptados universalmente y certificaron estados financieros a sabiendas de que la contabilidad ignoró esos principios. Tras el escándalo de la quiebra, los tres directivos del grupo abandonaron el país y se desconoce su paradero. Algunos de ellos gozaban de pasaporte diplomático.
SEGUNDA QUIEBRA MÁS IMPORTANTE EN PANAMA
En el proceso de quiebra de Fotokina no todo se ha...
Universidad Americana
Derecho y Ciencias Políticas
Elementos Jurídicos de Quiebra
Caso FOTOKINA
A consideración del profesor
Myrna Córdoba
Proponentes:
Elba González Díaz
Marcelino Castillo Villalaz
Gerald Cumberbatch
QUIEN ERA EL GRUPO FOTOKINA
El Grupo Fotokina fue fundado en 1973 por Choithram Nandwani.
La que podría ser la segunda quiebra más grande en la historiapanameña, la del Grupo Fotokina, fue solicitada por los acreedores de esta empresa (unos 15 bancos), a raíz de una deuda por más de 50 millones de dólares, informaron fuentes bancarias en su momento.
El Grupo Fotokina inició un proceso de reestructuración de compromisos financieros por 55 millones de dólares, con unos 15 bancos locales, entre los cuales se encontraban el HSBC, el Banco deEscocia, Global Bank y Banco Atlántico.
Esta situación se presentó, principalmente, por la disminución de las ventas entre las diferentes empresas del Grupo, lo que se sumó a la “ineficacia” en el cobro de unos 54 millones de dólares en el extranjero: México (24 millones) y Venezuela (30 millones).
EL ACUERDO
El acuerdo al que se llegó con los acreedores locales fue el de refinanciar unaextensión de los plazos de los créditos, de manera de cumplir con los vencimientos inmediatos, darles seguridad a los accionistas de la compañía y asegurar nuevas inversiones para ese año, para lo cual se constituyó un fideicomiso, pero mismo no prosperó. El fideicomiso no prosperó, de acuerdo con la fuente bancaria, porque los bancos no accedieron a entregar las cartas de crédito respectivas paralograr la reestructuración necesaria y sacar adelante la empresa.
REMATE DE BIENES EN MIAMI
Fueron rematados los bienes de Fotokina en Miami, por seis millones de dólares. Este remate estuvo dentro de los compromisos adquiridos por la empresa, ya que se determinó que Fotokina Miami no iba a seguir operando.
DECLARACION FORMAL DE LA QUIEBRA
En junio de 2002 el Juzgado Decimoséptimo declaróformalmente la quiebra del referido grupo en el que aparecían como responsables directos:
1. Chothram Nandwani,
2. Ram Chothram Nandwani y
3. Murli Kishinchand Chugani.
Estas tres personas enfrentaron un proceso penal radicado en la Fiscalía Tercera de Circuito. El Juzgado Decimoseptimo solicitó un peritaje que, según las fuentes consultadas, reportó manejos fraudulentos enestas operaciones.
DESVÍO DE FONDOS
La fiscalía ha podido acreditar, según las mismas fuentes, que el dinero producto de las ventas realizadas en las tiendas de Fotokina no era depositado en las cuentas bancarias que mantenía la empresa, sino que era desviado mediante cheques al portador que, a su vez, eran depositados en una cuenta bancaria en la que tenían derecho a firma los tresdirectivos arriba mencionados. De esa cuenta se giraban cheques para cubrir gastos personales tales como compra de lujosos relojes, invertir en otros negocios, abrir plazos fijos a nombre de sus esposas e hijas y además salían los fondos para sufragar el pago de servicios públicos. También se determinó, dijeron las fuentes de la fiscalía, que el grupo realizó ventas que sólo eran en papel porque lamercancía nunca salía de los depósitos. Una de ellas fue el caso de una cuenta por cobrar en Paraguay a nombre de una empresa, Mundo Eléctrico que, en realidad, era una sucursal de Fotokina. Incluso, la persona encargada de administrar esa empresa fue empleada de Fotokina a mediados de los ochenta en una de sus empresas en la Zona Libre. Se determinó asimismo que los auditores no aplicaron losmanuales de contabilidad aceptados universalmente y certificaron estados financieros a sabiendas de que la contabilidad ignoró esos principios. Tras el escándalo de la quiebra, los tres directivos del grupo abandonaron el país y se desconoce su paradero. Algunos de ellos gozaban de pasaporte diplomático.
SEGUNDA QUIEBRA MÁS IMPORTANTE EN PANAMA
En el proceso de quiebra de Fotokina no todo se ha...
Leer documento completo
Regístrate para leer el documento completo.