Situación actual y desafíos industria latam

SITUACIÓN ACTUAL Y DESAFÍOS INDUSTRIA LATAM
FABIO VILLEGAS
CEO Avianca

Wings of Change - Foro IATA
Santiago de Chile, 2 de abril de 2008

SITUACIÓN ACTUAL

SITUACIÓN RECIENTE LATAM SITUACIÓ

1. 2. 3.

Desempeño económico general Las aerolíneas: Con excelentes resultados en 2007 Evolución del mercado de pasajeros

3 de 17

SITUACIÓN ACTUAL LATAM SITUACIÓ
1. Desempeño económicode la región
Fortalecimiento de la economía latinoamericana

Crecimiento del PIB Latam
CRECIMIENTO PROYECTADO PIB 2007
Venezuela Argentina Perú Pacto Andino Colombia Mercosur Uruguay Chile Latinoameric Brazil Paraguay Bolivia Mexico Ecuador 0%
Fuente: Global Insightt

Fortalecimiento de las monedas
VARIACIÓN TASA DE CAMBIO ( USD/moneda local) 4.2 3.1 2.4 0.8 0.4 México Perú -0.9 -3.7Brasil Chile Colombia
2006 2007F

-4.5 -6.3 -7.4

Incremento inversión extranjera
INVERSIÓN EXTRANJERA DIRECTA (USD millones 1° sem)
20,864 13,244 9,513 7,385 3,216 2,759 6,291 3,892 4,109 2,876

2006 2007F

2%

4%

6%

8%

10%
México Perú Brasil Chile

Colombia

Fuente: Bancos Centrales

4 de 17

SITUACIÓN ACTUAL LATAM SITUACIÓ
1. Desempeño económico de la regiónIncremento del turismo extranjero en la región

Incremento del Turismo Extranjero

TURISTAS ARRIBADOS A LATAM (millones) 50.0 40.0 30.0 20.0 10.0 0.0 1990
Fuente: OMT

AAGR: 7.3%

1995

2000

2006

2007*

5 de 17

SITUACIÓN ACTUAL LATAM SITUACIÓ
2. 2007: Excelente año para las aerolíneas de la región

Buenos márgenes de rentabilidad y creciente penetración de flota nueva en laregión, reflejan el buen momento de la industria Latinoamericana.

Buen desempeño financiero
% EBITDAR 2007F
35.0% 30.0% 25.0% 20.0% 15.0% 10.0% 5.0% 0.0% AVIANCA COPA GOL LAN TAM 18.4% 14.7% 20.5% 14.9% 29.5%

Alta renovación de flota
Distribución de la flota latinoamericana de acuerdo a su edad

Fuente: página web aerolíneas Avianca, Copa, Gol, Lan, Tam

Fte: Airbus LATAM Demand forPassenger Aircraft study

6 de 17

SITUACIÓN ACTUAL LATAM SITUACIÓ
3. Evolución del mercado de pasajeros

El mercado de pasajeros se recupera del decrecimiento de 2006

Mercado Pasajeros

Comportamiento Mercado Latinoamericano Internacional de Pasajeros

12.7%

9.2%

9.8%

11.4%

9.2%

1.7%

2003

2004

2005

-2.4%

2006

-2.9%

Variación YOY RPKs
Fuente: IATAEconomics

Variación YOY ASKs

7 de 17

DESAFÍOS

8.4%

2007

9.1%

DESAFÍOS LATAM DESAFÍ

1. 2. 3.

Creciente precio de combustible vs. mantenimiento de la competitividad. Ingreso/ consolidación de las denominadas low cost. Cambio en las tendencias económicas y posible sobreoferta en los mercados Desarrollo desigual de la cadena de valor. Acceso a nuevos nichos de mercado yfortalecimiento del mercado ejecutivo.

4. 5.

9 de 17

DESAFÍOS LATAM DESAFÍ
1. Creciente precio de combustible vs. mantenimiento de la competitividad

La industria debe lograr mayor competitividad de cara al exigente precio de combustible y las crecientes presiones externas.

CRECIENTE PRECIO DE COMBUSTIBLE
Pico histórico

Fuente: Platt’s

10 de 17

DESAFÍOS LATAM DESAFÍ
2.Ingreso & consolidación de las denominadas low cost

CRECIMIENTO OFERTA LCC
Porcentaje sillas programadas por LCC Intra-Latinoamérica

Fortalecimiento low cost mexicanas Ingreso low cost americanas a mercado NAM-SAM Modelos híbridos Chile (LAN rutas corto alcance) y Brasil (GOL - Varig)

11 de 17

DESAFÍOS LATAM DESAFÍ
3. Posible desaceleración de los mercados vs. crecimiento de sillas yrecuperación del mercado de carga

El buen desempeño de la industria en 2007, podría ser solo un pico del ciclo para el mercado de pasajeros.

MERCADO PASAJEROS

Fuente: IATA Economics

12 de 17

DESAFIOS LATAM
5. Acceso a nuevos nichos de mercado y fortalecimiento del mercado ejecutivo

Los altos precios del combustible, las cargas impositivas y la fuerte competencia, exigen una...